目前，我國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為金融機(jī)構(gòu)呆壞賬水平偏高，信貸投放過(guò)快，流動(dòng)性偏低和房地產(chǎn)引發(fā)的金融泡沫，信用體制不鍵全以及金融風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制欠缺等。在金融風(fēng)險(xiǎn)的管理中存在著信息披露機(jī)制不健全，行政手段干預(yù)使金融自由受到約束，金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出機(jī)制有待完善，市場(chǎng)主體道德規(guī)范還需提高，良好的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境還需繼續(xù)培養(yǎng)等問(wèn)題。針對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)和金融風(fēng)險(xiǎn)管理中的問(wèn)題，筆者提出以下對(duì)策與大家探討。

　　加快金融體制改革，從制度上防患于未然

　　要從根本上消除金融風(fēng)險(xiǎn)的各種隱患，就必須深化金融體制改革，加大金融體制創(chuàng)新力度，緊跟現(xiàn)代國(guó)際金融發(fā)展的步伐，建立與社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展相適應(yīng)的現(xiàn)代金融機(jī)構(gòu)體系、金融市場(chǎng)體系和金融調(diào)控監(jiān)管體系，健全現(xiàn)代金融制度。因此，第一，要培育真正的市場(chǎng)主體和競(jìng)爭(zhēng)體制，形成與開放環(huán)境相適應(yīng)的競(jìng)爭(zhēng)能力。第二，適應(yīng)現(xiàn)代金融發(fā)展的需要，加快改革中國(guó)現(xiàn)代金融教育體制，下大力氣加強(qiáng)現(xiàn)代金融人才特別是高級(jí)人才的培養(yǎng)。第三，逐步組建多個(gè)實(shí)力雄厚、經(jīng)營(yíng)多元化、具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的跨國(guó)金融機(jī)構(gòu)。

　　市場(chǎng)開放穩(wěn)定有序，避免強(qiáng)烈沖擊

　　中國(guó)還處于經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌階段，金融機(jī)構(gòu)的法人治理結(jié)構(gòu)尚未有效建立，誠(chéng)信意識(shí)、內(nèi)控機(jī)制、激勵(lì)機(jī)制、創(chuàng)新能力還有待加強(qiáng)。因此，金融業(yè)的對(duì)外開放要有目標(biāo)、分階段、審慎有序地進(jìn)行，既要積極、穩(wěn)妥，又要實(shí)事求是、講求實(shí)效，做到趨利避害。要吸取亞洲金融危機(jī)的教訓(xùn)，避免對(duì)外開放過(guò)早過(guò)急，影響金融穩(wěn)定和經(jīng)濟(jì)安全。尤其要注意防范國(guó)際短期資本的沖擊。資本市場(chǎng)的放開尤其要謹(jǐn)慎，因?yàn)閷?duì)資本項(xiàng)目下自由兌換的限制，往往是國(guó)內(nèi)金融體系較為脆弱的國(guó)家抵御國(guó)際投機(jī)資本攻擊的最后一道防線，資本市場(chǎng)一旦放開，再要完全管住資本項(xiàng)目是相當(dāng)困難的。

　　加強(qiáng)金融監(jiān)管力度，保證金融市場(chǎng)穩(wěn)定

　　隨著中國(guó)參與金融全球化的程度不斷加深，大量外資金融機(jī)構(gòu)涌入中國(guó)，對(duì)中國(guó)金融監(jiān)管的要求也不斷提高。因此，要想有效防范金融風(fēng)險(xiǎn)，就需要進(jìn)一步完善和發(fā)展中國(guó)金融監(jiān)管體系，健全監(jiān)管法規(guī)和制度。

　　一方面，要加強(qiáng)對(duì)國(guó)內(nèi)金融業(yè)的綜合監(jiān)管。首先，要加強(qiáng)對(duì)金融業(yè)的內(nèi)部約束。建立有效的內(nèi)部監(jiān)督系統(tǒng)，確立內(nèi)部監(jiān)控的檢查評(píng)估機(jī)制、風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)評(píng)價(jià)機(jī)制以及對(duì)內(nèi)部違規(guī)行為的披露懲處機(jī)制，做到對(duì)問(wèn)題早發(fā)現(xiàn)，早解決。其次，進(jìn)行金融業(yè)行業(yè)自律建設(shè)。要對(duì)所屬成員定期進(jìn)行檢查，包括業(yè)務(wù)檢查、財(cái)務(wù)檢查和服務(wù)質(zhì)量檢查；要對(duì)成員經(jīng)常性業(yè)務(wù)予以監(jiān)督，包括對(duì)業(yè)務(wù)運(yùn)作的監(jiān)督指導(dǎo)，對(duì)可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)和違規(guī)行為的預(yù)防與處理。

　　另一方面，中國(guó)要改變單向內(nèi)調(diào)的管理策略，采取綜合性、國(guó)際性的監(jiān)管策略、政策和手段，與金融全球化發(fā)展趨勢(shì)一致，爭(zhēng)取早日達(dá)到國(guó)際先進(jìn)水平。

　　加強(qiáng)和國(guó)際金融界的合作，爭(zhēng)取有利的國(guó)際金融環(huán)境

　　金融全球化的快速發(fā)展，使全球各個(gè)國(guó)家之間的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系不斷加深，金融領(lǐng)域的合作也不斷加強(qiáng)，誰(shuí)也無(wú)法保證不受金融危機(jī)的影響。在這種情況下，每個(gè)國(guó)家之間加強(qiáng)金融監(jiān)管交流和互通信息，在面臨危機(jī)時(shí)共同制定相關(guān)金融政策就顯得十分必要了。因此，要強(qiáng)化對(duì)國(guó)際投機(jī)資本的監(jiān)測(cè)和約束，推進(jìn)多層次的國(guó)際金融合作，促進(jìn)國(guó)際儲(chǔ)備分配的合理化。同時(shí)，要著手建立覆蓋全球金融市場(chǎng)的關(guān)于資金流動(dòng)、金融風(fēng)險(xiǎn)狀況、國(guó)際儲(chǔ)備波動(dòng)狀況等的監(jiān)測(cè)和預(yù)警系統(tǒng)。通過(guò)各個(gè)國(guó)家的合作更好地防范和化解金融全球化帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

　　加強(qiáng)監(jiān)管房地產(chǎn)市場(chǎng)

　　我國(guó)的監(jiān)管部門應(yīng)設(shè)立房地產(chǎn)等行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制和危機(jī)升級(jí)后的處理措施，以避免危機(jī)發(fā)生或有效應(yīng)對(duì)危機(jī)。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)建立和完善個(gè)人征信系統(tǒng)，實(shí)行嚴(yán)格的貸款審核制度和風(fēng)險(xiǎn)管理措施。推進(jìn)資產(chǎn)證券化，增加融資渠道，實(shí)現(xiàn)信用風(fēng)險(xiǎn)的分散和轉(zhuǎn)移，同時(shí)加強(qiáng)對(duì)金融衍生品的監(jiān)管。加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理，進(jìn)一步完善法人治理結(jié)構(gòu)，建立有效的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制；積極發(fā)展綜合經(jīng)營(yíng)，提高金融體系抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。

　　完善金融風(fēng)險(xiǎn)管理制度

　　伴隨著金融自由化、金融全球化和資產(chǎn)證券化的發(fā)展，新的金融工具不斷出現(xiàn)，加之現(xiàn)代化信息傳播手段的迅速發(fā)展，促使金融創(chuàng)新活動(dòng)空前活躍。為此，金融風(fēng)險(xiǎn)管理制度建設(shè)應(yīng)從以下幾方面入手：首先，要進(jìn)一步完善組織制度，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理部門責(zé)任，對(duì)照新資本協(xié)議草案創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)方法，有針對(duì)性地安排相關(guān)部門管理銀行經(jīng)營(yíng)中的信用、市場(chǎng)及操作風(fēng)險(xiǎn)。其次，強(qiáng)化信貸風(fēng)險(xiǎn)管理體制，進(jìn)一步發(fā)揮人民銀行征信系統(tǒng)企業(yè)信用信息數(shù)據(jù)庫(kù)功能和銀行自身建立的信貸系統(tǒng)功能，通過(guò)全面掌握企業(yè)信貸信息，建立客戶經(jīng)理制、信貸責(zé)任制等措施，不斷提高資產(chǎn)質(zhì)量。

　　加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)管理制度創(chuàng)新

　　在各種類型的金融創(chuàng)新中，制度創(chuàng)新是經(jīng)濟(jì)的創(chuàng)新，這不僅因?yàn)橹贫葎?chuàng)新決定著其他創(chuàng)新依托的制度環(huán)境，從而影響其他創(chuàng)新的收益，更因?yàn)橹贫葎?chuàng)新可以發(fā)揮先進(jìn)制度的激勵(lì)功能。對(duì)經(jīng)濟(jì)、金融起到有力的推動(dòng)作用，從而自身獲取較高收益。金融風(fēng)險(xiǎn)管理制度的創(chuàng)新可以從以下幾個(gè)方面入手：首先，針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理體制的制度創(chuàng)新。為了保證我國(guó)商業(yè)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量，需要更好地實(shí)行資產(chǎn)負(fù)債比例管理和審貸分離的制度，建立健全完善的風(fēng)險(xiǎn)管理控制體系，并按照新“巴賽爾協(xié)議”的要求，創(chuàng)建全面風(fēng)險(xiǎn)管理制度。其次，針對(duì)交易工具的制度創(chuàng)新。隨著技術(shù)的進(jìn)步和金融理論的發(fā)展，交易工具已擴(kuò)大到衍生金融產(chǎn)品，雖然我國(guó)目前的交易手段和交易工具都較為單一，但應(yīng)及時(shí)建立針對(duì)衍生金融產(chǎn)品的管理制度，從而為新交易工具的推廣奠定制度基礎(chǔ)并有效規(guī)避由此產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。