一國對外國投資者在本國的投資可以采取三種征稅原則，即優(yōu)惠原則（又稱從輕原則）、平等原則和最大負(fù)擔(dān)原則（又稱從重原則）。一國采取哪種涉外稅收原則，與其吸引外資的政策是分不開的；同時，也會隨本國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的狀況而有所改變。目前，發(fā)展中國家對外商投資多實(shí)行平等原則或優(yōu)惠原則，尤其是從80年代以后，一些過去對外商投資持謹(jǐn)慎或限制態(tài)度的發(fā)展中國家也逐步改變了立場，平等原則逐漸成為這些國家對外商征稅的指導(dǎo)原則。

　　發(fā)展中國家的稅收優(yōu)惠措施

　　發(fā)展中國家無論是實(shí)行對外稅收優(yōu)惠原則，還是實(shí)行平等原則，一般都在本國的稅收制度中規(guī)定有稅收優(yōu)惠措施，以吸引和鼓勵外國投資者對本國進(jìn)行投資。主要有以下幾種形式：

　　1.加速折舊

　　加速折舊是發(fā)展中國家對原始投資實(shí)施稅收優(yōu)惠所采取的一種傳統(tǒng)做法，這種做法在發(fā)展中國家十分普遍。據(jù)一項(xiàng)對32個發(fā)展中國家稅收制度的調(diào)查，有近一半的國家實(shí)行加速折舊。加速折舊的具體做法各國有不同的規(guī)定，最通常的做法是允許企業(yè)對符合優(yōu)惠規(guī)定的固定資產(chǎn)在購置或使用的當(dāng)年提取一筆初次折舊（initial allowance），初次折舊占國家資產(chǎn)原值的比例一般較大，企業(yè)可以在很短的時間內(nèi)將折舊提完。也有的國家規(guī)定，享受加速折舊的固定資產(chǎn)必須符合一定條件，如韓國規(guī)定，投資于高科技項(xiàng)目或廠址設(shè)在特定地區(qū)的企業(yè)可對固定資產(chǎn)提取額外折舊；新加坡規(guī)定企業(yè)在優(yōu)先工程項(xiàng)目、技術(shù)性勞務(wù)和科研開發(fā)等領(lǐng)域投入固定資本可一次性提取投資額50％的初次折舊。

　　2.投資稅收低免

　　投資稅收抵免是與固定資產(chǎn)投資相關(guān)的另一種稅收優(yōu)惠形式，即企業(yè)可以用固定資產(chǎn)投資額的一定比例直接沖減當(dāng)年應(yīng)納所得稅稅額。投資稅收抵免的比例各國規(guī)定不同。有的國家較低，但有的國家規(guī)定較高。如馬來西亞規(guī)定為25％，墨西哥規(guī)定為30％。

　　3.費(fèi)用加倍扣除

　　有的國家為了鼓勵一些特定項(xiàng)目或領(lǐng)域的發(fā)展，規(guī)定企業(yè)在這些項(xiàng)目或領(lǐng)域的費(fèi)用開支可以按超過實(shí)際費(fèi)用開支的一定比例從稅基中扣除，從而使企業(yè)少納一部分所得稅款。如贊比亞規(guī)定用于促進(jìn)出口的費(fèi)用支出可按150％扣除；新加坡規(guī)定企業(yè)用于研究和開發(fā)方面的費(fèi)用支出可按200％扣除；莫桑比克規(guī)定用于職工培訓(xùn)的開支可按300％扣除；等等。

　　4.再投資退稅

　　即企業(yè)用于再投資部分的稅后利潤已負(fù)擔(dān)的稅款可按一定比例退還給企業(yè)。巴西、哥倫比亞、洪都拉斯、秘魯、烏拉圭、摩洛哥、突尼斯等國都有這一規(guī)定。我國對外商投資企業(yè)的外國投資者也有再投資退稅的規(guī)定。

　　5.免稅期規(guī)定

　　免稅期是所得稅優(yōu)惠措施中最普遍的一種形式，即企業(yè)在一定時期內(nèi)的利潤可以不繳納所得稅。在對32個發(fā)展中國家的稅制調(diào)查中，有32個國家規(guī)定有免稅期。在具體實(shí)施上，有的國家規(guī)定免稅期對各類所得都適用，例如企業(yè)的創(chuàng)業(yè)期免稅；有的則規(guī)定對特定種類的所得實(shí)行免稅期，如對出口加工利潤實(shí)行免稅期。免稅期的長短受許多因素的影響，如在馬來西亞，企業(yè)的免稅期長短要受投資額、投資地點(diǎn)、雇工人數(shù)等因素的影響。免稅期短的2年，長的一般5年~10年。有的甚至規(guī)定更長，如象牙海岸規(guī)定免稅期可長達(dá)25年；突尼斯規(guī)定免稅期為20年，以后企業(yè)還可以再享受10年的部分免稅。免稅期一般都從企業(yè)投入正確生產(chǎn)經(jīng)營之日算起。另外，一些國家如泰國、韓國等還規(guī)定，企業(yè)的免稅期過后，還可再享受一定時期的減稅待遇。泰國和韓國規(guī)定的減稅比例為50％。

　　6.特定收入免稅

　　即規(guī)定企業(yè)取得的特定項(xiàng)目的所得免稅。80年代，許多發(fā)展中國家為了促進(jìn)出口，規(guī)定對境內(nèi)企業(yè)的出口收入免征所得稅。

　　7.低稅率優(yōu)惠

　　即對一些特定部門或地區(qū)的企業(yè)實(shí)行較低的優(yōu)惠稅率。如越南對在自然條件和經(jīng)濟(jì)條件較差的地區(qū)從事基本建設(shè)投資的外資企業(yè)實(shí)行10％的稅率，對從事重工業(yè)的外資企業(yè)實(shí)行15％的優(yōu)惠稅率（外資企業(yè)的一般稅率為25％）。又如新加坡，過去對一般公司實(shí)行30％的公司稅稅率，但對1986年4月以前的出口企業(yè)和新興服務(wù)業(yè)公司等實(shí)行10％的優(yōu)惠稅率。不過，總的來看，實(shí)行低稅率優(yōu)惠的發(fā)展中國家目前并不很多。

　　8.承諾稅收待遇一定時期不變

　　有的國家為了鼓勵外國投資者來本國投資，還與外商簽訂一份協(xié)議，承諾在一定時期內(nèi)，保證對外國投資者的稅收待遇穩(wěn)定不變。穩(wěn)定期最長可達(dá)25年。例如喀麥隆、剛果、加篷、中非共和國等就采取這種做法。

　　發(fā)展中國家的稅收優(yōu)惠政策

　　發(fā)展中國家提供特定稅收優(yōu)惠，一般都與本國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展戰(zhàn)略或經(jīng)濟(jì)政策目標(biāo)聯(lián)系起來。稅收優(yōu)惠的目標(biāo)一方面是增加本國的投資總量，但更重要的，還是要通過稅收優(yōu)惠，使外來投資在產(chǎn)業(yè)之間、地區(qū)之間達(dá)到合理的配置。所以，發(fā)展中國家對外國投資者提供的稅收優(yōu)惠一般都帶有一定的前提條件。發(fā)展中國家制定的享受稅收優(yōu)惠條件主要從以下幾個方面的政策來考慮：

　　1.產(chǎn)業(yè)行業(yè)政策

　　許多發(fā)展中國家向本國落后和亟待發(fā)展的產(chǎn)業(yè)、行業(yè)提供稅收優(yōu)惠，以鼓勵外資投向這些產(chǎn)業(yè)、行業(yè)。例如，巴西政府規(guī)定，凡投資于林業(yè)、旅游業(yè)、漁業(yè)的投資者，可享受6％~25％不等的投資稅收抵免；新加坡政府規(guī)定，凡投資新加坡《新興工業(yè)法》規(guī)定的產(chǎn)業(yè)部門的企業(yè)，可享受5年~10年的免稅期。我國對外商投資企業(yè)也有產(chǎn)業(yè)行業(yè)政策方面的稅收優(yōu)惠，即從事農(nóng)業(yè)、林業(yè)、牧業(yè)的外商投資企業(yè)，在享受“兩免三減半”稅收優(yōu)惠以后，經(jīng)稅務(wù)部門批準(zhǔn)，還可在以后的10年內(nèi)繼續(xù)按應(yīng)納稅額減征15％~30％的企業(yè)所得稅；另外，從事港口、碼頭建設(shè)的中外合資經(jīng)營企業(yè)，經(jīng)營期在15年以上的，從開始獲利的年度起，第1年至第5年免征所得稅，第6年至第10年減半征收企業(yè)所得稅。

　　2.地區(qū)政策

　　發(fā)展中國家地區(qū)政策有兩方面的內(nèi)容。一是鼓勵經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)的開發(fā)，促進(jìn)區(qū)域間的協(xié)調(diào)平衡發(fā)展。為此，一些國家規(guī)定對在落后地區(qū)投資的企業(yè)給予特殊的稅收優(yōu)惠。例如巴西政府就規(guī)定，凡在巴西東北部、北部亞馬遜地區(qū)開辦企業(yè)，均可享受減免稅優(yōu)惠。阿根廷、哥倫比亞、墨西哥、土耳其、肯尼亞等國也都有類似的規(guī)定。

　　發(fā)展中國家地區(qū)政策的另一項(xiàng)內(nèi)容，是在本國境內(nèi)設(shè)立一些經(jīng)濟(jì)特區(qū)、出口加工區(qū)或技術(shù)開發(fā)區(qū)等，以適應(yīng)對外開放政策和大規(guī)模吸引外資的需要。為此，一些國家也對這種新興地區(qū)規(guī)定有特殊的稅收優(yōu)惠政策。如印度對出口加工區(qū)的企業(yè)免征所得稅；埃及也規(guī)定，凡在新社區(qū)新建的企業(yè)可免稅10年。

　　3.出口政策

　　發(fā)展中國家為了鼓勵本國產(chǎn)品出口，改善國際收支狀況，許多都規(guī)定了對出口企業(yè)給予一定的稅收優(yōu)惠。如印度對出口加工區(qū)的企業(yè)以及不在出口加工區(qū)但產(chǎn)品100％出口的企業(yè)提供所得稅免稅優(yōu)惠。越南對產(chǎn)品80％以上出口外銷的外商投資企業(yè)實(shí)行20％的優(yōu)惠稅率，并給予一年免征、一年減征所得稅的優(yōu)惠。

　　4.技術(shù)政策

　　為了鼓勵本國企業(yè)引進(jìn)技術(shù)，促進(jìn)外國投資者向本國進(jìn)行技術(shù)轉(zhuǎn)讓，許多發(fā)展中國家在這方面制定了稅收優(yōu)惠措施。如韓國規(guī)定，投資引進(jìn)國內(nèi)不易發(fā)展的高科技項(xiàng)目，可享受5年的免稅；對根據(jù)政府批準(zhǔn)的新技術(shù)引進(jìn)項(xiàng)目所支付的特許權(quán)使用費(fèi)，免征預(yù)提稅。新加坡《經(jīng)濟(jì)發(fā)展獎勵法》也規(guī)定，對從國外引進(jìn)先進(jìn)的專有技術(shù)而支付的特許權(quán)使用費(fèi)，可免征預(yù)提稅。

　　發(fā)展中國家實(shí)行稅收優(yōu)惠應(yīng)注意的問題

　　發(fā)展中國家實(shí)行稅收優(yōu)惠，固然有利于吸引外資，但也會犧牲一部分本國的稅收利益，需要付出一定的代價(jià)。因此，發(fā)展中國家為吸引外交而實(shí)行稅收優(yōu)惠必須慎重，并需要注意以下幾個問題。

　　1.稅收優(yōu)惠的程度要結(jié)合本國的國情，應(yīng)從整體投資環(huán)境來考慮稅收優(yōu)惠的程度。

　　投資環(huán)境是指影響國際資本完成其自身職能的一切外部條件，它包括許多因素，稅收只是其中的一個方面，其他還有自然資源狀況，勞動力素質(zhì)、市場機(jī)會、政局穩(wěn)定等因素。外商是否到一國去投資，要看這個國家的整體投資環(huán)境，并不會只看稅負(fù)是輕是重、稅收優(yōu)惠是多是少。當(dāng)然，稅負(fù)的輕重確實(shí)也是影響外商投資決策的一個重要因素。但如果一國政局穩(wěn)定，而且自然資源豐富，勞動力成本低、技術(shù)水平高、國內(nèi)市場廣闊，那么，即使該國沒有很多的稅收優(yōu)惠，只要稅負(fù)正常，對外商沒有歧視性，外商仍然會愿意到該國去進(jìn)行投資。在發(fā)展中國家，我國是向外商提供較多稅收優(yōu)惠的國家之一，但根據(jù)世界銀行和國際貨幣基金組織對在我國投資的外國公司所作的調(diào)查，外國投資者到我國來進(jìn)行投資，看中的主要不是我國的稅收環(huán)境，而是我國安定的政治環(huán)境、低廉的勞動力成本以及巨大的國內(nèi)市場等其他有利條件。而稅收優(yōu)惠給我國稅收利益帶來的損失卻相當(dāng)可觀。據(jù)統(tǒng)計(jì)，1995年，我國對外商投資的稅收優(yōu)惠政策使稅收少收660億元，占當(dāng)年GDP的1.2％。所以不少國內(nèi)外專家主張取消這些稅收優(yōu)惠。1993年11月美國著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家、芝加哥大學(xué)教授米爾頓。費(fèi)里德曼在我國訪問時就曾指出：“大多數(shù)投資者到中國來投資是為了賺錢，如果他們通過有效率的生產(chǎn)和技術(shù)合作贏得利潤自然是好事，可一旦外國投資者在中國的主要財(cái)富僅得益于盲目的減免稅和一系列優(yōu)惠政策，則中國在引進(jìn)外資的同時也引進(jìn)了潛在危險(xiǎn)，為此付出的代價(jià)也許比實(shí)際引進(jìn)的外資大得多。因此中國在引進(jìn)外資時不應(yīng)忽略經(jīng)濟(jì)學(xué)中的一個原則，即一種雙方都受益的交易才是好的交易。”

　　2.發(fā)展中國家不應(yīng)為吸引外資而開展稅收優(yōu)惠競爭

　　進(jìn)入80年代以后，隨著許多發(fā)展中國家對外國投資態(tài)度的轉(zhuǎn)變，發(fā)展中國家紛紛取消或放松對外國投資的限制，而且許多國家還采取了不少稅收優(yōu)惠政策。在這一過程中，出現(xiàn)了一種趨勢，即各國競相出臺一些稅收優(yōu)惠措施，而且相互攀比，不斷加大本國的稅收優(yōu)惠力度，從而在發(fā)展中國家中形成了一種稅收優(yōu)惠的競爭局面。例如在東南亞國家中，泰國企業(yè)所得稅的名義稅率為35％，但由于有大量的稅收優(yōu)惠，實(shí)際稅率只有28.5％；馬來西亞公司稅的名義稅率為32％，但實(shí)際稅率只有18.3％。我國對外商投資企業(yè)的所得稅稅率為33％（包括地方附加稅），但實(shí)際稅率只有12.9％。這種稅收優(yōu)惠競爭使一些發(fā)展中國家提供的稅收優(yōu)惠超過了合理的程度，從而給這些國家造成了巨大的財(cái)政收入損失。而與此同時，由于一些發(fā)展中國家并沒有與發(fā)達(dá)國家（投資者的居住國）締結(jié)稅收協(xié)定或協(xié)定中沒有稅收饒讓條款，而且這些發(fā)達(dá)國家又不對本國居民的國外投資所得免稅，因此，許多發(fā)展中國家提供的稅收優(yōu)惠并沒有使外國投資者真正受益，只不過是把本國的一部分稅收收入轉(zhuǎn)讓給了外國投資者的居住國。目前，印度尼西亞、摩洛哥、拉脫維亞等國已逐步取消了對外商投資企業(yè)的稅收優(yōu)惠，其他發(fā)展中國家能否效仿還有待時間來證明。

　　3.稅收優(yōu)惠要注意導(dǎo)向性，并應(yīng)及時調(diào)整優(yōu)惠對象

　　一般而言，發(fā)展中國家對外國投資者應(yīng)以特定稅收優(yōu)惠為主。既然是特定優(yōu)惠，優(yōu)惠的政策導(dǎo)向性就必須十分明確。而這種導(dǎo)向性又必須緊扣整個國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)濟(jì)政策目標(biāo)，一旦這些情況發(fā)生變化，國家所提供的稅收優(yōu)惠也應(yīng)相應(yīng)調(diào)整。在這方面，韓國有較好的經(jīng)驗(yàn)值得借鑒。早在60年代，韓國為了吸引外商投資，實(shí)現(xiàn)“出口主導(dǎo)型經(jīng)濟(jì)開發(fā)戰(zhàn)略”，曾先后頒布了一系列吸引外國資本直接投資的法則，并向外國投資者提供以促進(jìn)出口為導(dǎo)向的系列稅收優(yōu)惠措施。進(jìn)入80年代以后，韓國提出了“科技立國”的口號，并制定了政府主導(dǎo)型的科技發(fā)展體制。由于這時韓國已實(shí)現(xiàn)了出口導(dǎo)向型經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo)，并且已從一個資金短缺的國家轉(zhuǎn)變成為一個資本充裕的國家，所以，從80年代中期開始，韓國開始調(diào)整稅收優(yōu)惠政策，逐漸取消了與出口政策相關(guān)的稅收優(yōu)惠項(xiàng)目以及對賓館、飯店投資的一般性稅收優(yōu)惠，將稅收優(yōu)惠的重點(diǎn)放在鼓勵發(fā)展高科技項(xiàng)目方面，從而使稅收優(yōu)惠與國家的整體發(fā)展規(guī)劃一致起來。韓國的經(jīng)驗(yàn)表明，隨著國家經(jīng)濟(jì)情況的變化，稅收優(yōu)惠政策也應(yīng)做相應(yīng)調(diào)整，不能搞原則不明確的、或一成不變的稅收優(yōu)惠。