注冊(cè)資本登記制度改革給企業(yè)帶來(lái)的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

新修訂的《中華人民共和國(guó)公司法》和國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的《注冊(cè)資本登記制度改革方案》，對(duì)公司設(shè)立、年檢等制度作出重大調(diào)整，將注冊(cè)資本實(shí)繳登記制改為認(rèn)繳登記制、放寬注冊(cè)資本登記條件、簡(jiǎn)化登記事項(xiàng)和登記文件。這一系列改革會(huì)給企業(yè)在設(shè)立、經(jīng)營(yíng)、注銷階段的稅務(wù)管理帶來(lái)廣泛影響。

注冊(cè)資本登記制度改革給企業(yè)帶來(lái)的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

所得稅、財(cái)產(chǎn)行為稅與注冊(cè)資本金關(guān)系密切，尤其是注冊(cè)資本金的大小會(huì)對(duì)融資結(jié)構(gòu)、融資成本扣除和股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅稅基的計(jì)算等方面產(chǎn)生影響。

資本弱化制度下注冊(cè)資本引發(fā)的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在考慮公司所得稅的情況下，負(fù)債利息在稅前支出，可以降低綜合資本成本，增加企業(yè)價(jià)值，而股息支出和稅前凈利潤(rùn)要繳企業(yè)所得稅。因此，許多國(guó)家在稅法中均制定了防范資本弱化條款，對(duì)企業(yè)取得的借貸款和股份資本的比例作出規(guī)定，對(duì)超過(guò)一定比例的借貸款利息支出不允許稅前扣除。借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，《中華人民共和國(guó)企業(yè)所得稅法》第四十六條規(guī)定：“企業(yè)從其關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的比例超過(guò)規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生的利息支出，不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。”我國(guó)當(dāng)前執(zhí)行的比例是，金融企業(yè)為5∶1，其他企業(yè)為2∶1。因此，在資本弱化制度約束條件下，企業(yè)注冊(cè)資本過(guò)小，勢(shì)必影響向關(guān)聯(lián)方債權(quán)融資的規(guī)模，企業(yè)注冊(cè)資本的大小選擇依然應(yīng)慎重考慮。

注冊(cè)資金不到位引發(fā)的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)《中華人民共和國(guó)企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》以及《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)投資者投資未到位而發(fā)生的利息支出企業(yè)所得稅前扣除問(wèn)題的批復(fù)》（國(guó)稅函〔2009〕312號(hào)）的規(guī)定，凡企業(yè)投資者在規(guī)定期限內(nèi)未繳足其應(yīng)繳資本額的，該企業(yè)對(duì)外借款所發(fā)生的利息，相當(dāng)于投資者實(shí)繳資本額與在規(guī)定期限內(nèi)應(yīng)繳資本額的差額應(yīng)計(jì)付的利息，不屬于企業(yè)合理的支出，應(yīng)由企業(yè)投資者負(fù)擔(dān)，不得在計(jì)算企業(yè)應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。根據(jù)這一規(guī)定，如果企業(yè)設(shè)立時(shí)認(rèn)繳的注冊(cè)資本過(guò)大，逾期未繳足資本金將面臨對(duì)應(yīng)數(shù)額借款利息無(wú)法扣除的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

注冊(cè)資本改革給資本運(yùn)營(yíng)帶來(lái)的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)?，F(xiàn)代企業(yè)通過(guò)并購(gòu)重組等資本運(yùn)營(yíng)手段實(shí)現(xiàn)企業(yè)擴(kuò)張，資本運(yùn)營(yíng)中的股權(quán)交易、產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓等行為，與注冊(cè)資本金有密切關(guān)系。按照企業(yè)所得稅、個(gè)人所得稅相關(guān)規(guī)定，在股權(quán)轉(zhuǎn)讓過(guò)程中，除了企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓適用“特殊性稅務(wù)處理”情形外，企業(yè)或個(gè)人需要就轉(zhuǎn)讓股權(quán)所得繳納企業(yè)所得稅或個(gè)人所得稅。企業(yè)注冊(cè)資本金越大，股權(quán)對(duì)應(yīng)的歷史成本就越大，相應(yīng)的轉(zhuǎn)讓所得就會(huì)越小。

需要注意的是，除了享有相應(yīng)比例的注冊(cè)資本金外，股東權(quán)益還包括股權(quán)比例對(duì)應(yīng)的資本公積、盈余公積和未分配利潤(rùn)。在股權(quán)轉(zhuǎn)讓過(guò)程中，留存收益是否可以作為股權(quán)成本予以扣除呢？從最近的文件來(lái)看，國(guó)稅函〔2010〕79號(hào)文件和國(guó)稅函〔2009〕698號(hào)文件強(qiáng)調(diào)，一般股權(quán)交易中，留存收益不允許扣減。因此，企業(yè)在設(shè)立及經(jīng)營(yíng)中注冊(cè)資本與留存收益之間的比例，會(huì)影響股權(quán)轉(zhuǎn)讓繳納所得稅的大小。

改革對(duì)企業(yè)設(shè)立、注銷帶來(lái)的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。除了所得稅之外，在企業(yè)設(shè)立階段，與注冊(cè)資本金關(guān)系較為密切的應(yīng)屬印花稅。根據(jù)《印花稅實(shí)施條例》的規(guī)定，對(duì)企業(yè)“營(yíng)業(yè)賬簿”計(jì)征印花稅，其中“記載資金賬簿”按照“實(shí)收資本”和“資本公積”兩項(xiàng)合計(jì)金額的萬(wàn)分之五貼花納稅。依據(jù)《企業(yè)法人登記管理?xiàng)l例施行細(xì)則》第二十九條規(guī)定：“注冊(cè)資金數(shù)額是企業(yè)法人經(jīng)營(yíng)管理的財(cái)產(chǎn)或者企業(yè)法人所有的財(cái)產(chǎn)的貨幣表現(xiàn)。除國(guó)家另有規(guī)定外，企業(yè)的注冊(cè)資金應(yīng)當(dāng)與實(shí)有資金相一致。”因此，注冊(cè)資本金的大小會(huì)影響印花稅的繳納。

在企業(yè)清算注銷階段，按照現(xiàn)行企業(yè)所得稅的相關(guān)規(guī)定，企業(yè)應(yīng)將整個(gè)清算期作為一個(gè)獨(dú)立的納稅年度計(jì)算清算所得。企業(yè)的全部資產(chǎn)可變現(xiàn)價(jià)值或交易價(jià)格，減除資產(chǎn)的計(jì)稅基礎(chǔ)、清算費(fèi)用、相關(guān)稅費(fèi)，加上債務(wù)清償損益等后的余額，為清算所得。注冊(cè)資本金的大小會(huì)影響到資產(chǎn)計(jì)稅基礎(chǔ)的計(jì)算，進(jìn)而影響清算所得應(yīng)納稅額的大小。

注冊(cè)資本登記制度改革給企業(yè)帶來(lái)的挑戰(zhàn)

此次注冊(cè)資本登記制度改革對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)和稅務(wù)管理合規(guī)性提出了新的要求。企業(yè)應(yīng)相應(yīng)調(diào)整財(cái)務(wù)、稅務(wù)管理策略，應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)。

合理確定注冊(cè)資本的大小。資本金的大小直接影響企業(yè)融資結(jié)構(gòu)及融資成本的大小，取消注冊(cè)資本最低限額規(guī)定，并不意味著注冊(cè)資本金越小越好，根據(jù)企業(yè)設(shè)立人經(jīng)濟(jì)實(shí)力、經(jīng)營(yíng)管理能力、風(fēng)險(xiǎn)控制能力確立一個(gè)合理的債務(wù)、股本比率，是企業(yè)的理性選擇。

增強(qiáng)企業(yè)現(xiàn)代稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)和能力。目前，我國(guó)在公司成立階段實(shí)行的是“先工商后稅務(wù)”的處理原則，也即先進(jìn)行工商登記，然后進(jìn)行稅務(wù)登記。在公司股權(quán)變更、公司注銷等階段則實(shí)行“先稅務(wù)后工商”的原則，需要先了結(jié)稅務(wù)問(wèn)題，再進(jìn)行工商變更、注銷。注冊(cè)資本登記制度改革后，企業(yè)工商登記注冊(cè)將更加快捷，企業(yè)相關(guān)的稅務(wù)處理要做好銜接。尤其是，隨著我國(guó)企業(yè)經(jīng)營(yíng)空間范圍的不斷擴(kuò)大，總公司與子公司、分公司跨區(qū)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)象越來(lái)越多，跨區(qū)甚至跨境資本交易日趨頻繁，工商、稅務(wù)的銜接會(huì)直接影響企業(yè)稅務(wù)規(guī)劃的實(shí)施和稅務(wù)成本大小。企業(yè)應(yīng)該積極識(shí)別稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，建立適合自身的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理制度。

作者：北京市華稅律師事務(wù)所主任、全國(guó)律師協(xié)會(huì)財(cái)稅法專業(yè)委員會(huì)副主任、國(guó)家稅務(wù)總局首批稅務(wù)領(lǐng)軍人才