A公司與B公司共同投資組建了C公司，A、B、C公司注冊(cè)經(jīng)營(yíng)所在地分別在某市不同地區(qū)。A公司為國(guó)家稅務(wù)總局批準(zhǔn)的合并納稅企業(yè)，尚存在數(shù)額巨大的五年內(nèi)未彌補(bǔ)虧損；B公司為水泥生產(chǎn)銷售企業(yè)，擁有一批獨(dú)立核算的二級(jí)法人公司，各二級(jí)法人公司的盈虧差距大；C公司為石灰石礦山開采及銷售企業(yè)，同時(shí)生產(chǎn)水泥。隨著近年來資源類產(chǎn)品走俏，價(jià)格一路走高，C公司的經(jīng)營(yíng)狀況快速好轉(zhuǎn)，產(chǎn)生了良好的經(jīng)濟(jì)效益，C公司由此面臨高額企業(yè)所得稅。為此，股東A公司與股東B公司向C公司財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人（即筆者）提出合理的所得稅籌劃和股東投資回報(bào)問題。

　　C公司生產(chǎn)的石灰石是水泥企業(yè)生產(chǎn)的主要原材料，為水泥產(chǎn)品的上游初級(jí)產(chǎn)品，股東A公司與股東B公司所屬企業(yè)都有水泥生產(chǎn)企業(yè)。2007年以來，隨著國(guó)家對(duì)環(huán)境保護(hù)日益加強(qiáng)管理，對(duì)控制各火電廠的二氧化硫達(dá)標(biāo)排放作了嚴(yán)格要求，為此促進(jìn)了脫硫鈣產(chǎn)業(yè)的興起。脫硫鈣即石灰石細(xì)粉，其生產(chǎn)原理與水泥產(chǎn)品的粉磨是相同的，生產(chǎn)水泥的設(shè)備也可以生產(chǎn)脫硫鈣，具有兼容性。

　　自2007年以來，C公司及時(shí)把握脫硫鈣產(chǎn)品生產(chǎn)這一新興產(chǎn)業(yè)，將產(chǎn)銷量不斷做大，爭(zhēng)取了一批固定的客戶。由于脫硫鈣產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)的超額利潤(rùn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于水泥產(chǎn)品的利潤(rùn)，從2008年起C公司停止了水泥的生產(chǎn)，原水泥設(shè)備專門生產(chǎn)脫硫鈣產(chǎn)品。因C公司產(chǎn)能的不足，不能滿足脫硫鈣產(chǎn)品供應(yīng)需求，其間C公司向非關(guān)聯(lián)方企業(yè)外購(gòu)了部分脫硫鈣產(chǎn)品以滿足客戶的需求。

　　針對(duì)生產(chǎn)水泥設(shè)備與生產(chǎn)脫硫鈣設(shè)備的兼容性，筆者作出一個(gè)方案。

　　第一步：轉(zhuǎn)移部分銷售。

　　C公司將脫硫鈣產(chǎn)品的其中一批訂單交由股東生產(chǎn)。股東A與股東B都有水泥企業(yè)，故對(duì)生產(chǎn)脫硫鈣有著設(shè)備的保障。A、B、C公司在相鄰城市，在銷售半徑上產(chǎn)生的運(yùn)輸費(fèi)用相差不多。對(duì)于股東A公司而言，因其是合并納稅集團(tuán)，且存在數(shù)額巨大的五年內(nèi)未彌補(bǔ)虧損，故不存在所得稅問題。對(duì)于股東B公司，由B公司選擇產(chǎn)能富余且效益較差的有未彌補(bǔ)虧損的企業(yè)。在征得客戶同意的前提下，由A公司或B公司提供質(zhì)量保證的脫硫鈣產(chǎn)品，將批量產(chǎn)品直供給客戶。

　　以C公司生產(chǎn)銷售情況測(cè)算，脫硫鈣的售價(jià)為每噸205元（不含稅），單位成本是每噸40元，包到價(jià)運(yùn)費(fèi)是每噸106元，單位利潤(rùn)每噸59元。以年轉(zhuǎn)移客戶6萬(wàn)噸脫硫鈣計(jì)算，可為股東創(chuàng)造利潤(rùn)354萬(wàn)元。

　　第二步：外購(gòu)部分產(chǎn)品。

　　對(duì)部分客戶提出非供應(yīng)商即C公司開具發(fā)票的問題，則由C公司根據(jù)供應(yīng)需求，C公司適當(dāng)留有材料買賣微利空間，向股東A公司與B公司提出加工量的要求。根據(jù)實(shí)際加工量并發(fā)出銷售量，由A公司或B公司將脫硫鈣產(chǎn)品發(fā)票按銷售價(jià)開至C公司，C公司以材料銷售形式開至客戶。中華人民共和國(guó)企業(yè)所得稅法及實(shí)施條例規(guī)定，納稅人與其關(guān)聯(lián)企業(yè)的業(yè)務(wù)往來不按照獨(dú)立企業(yè)的業(yè)務(wù)往來收取或者支付價(jià)款、費(fèi)用，而減少其應(yīng)納稅所得額的，稅務(wù)機(jī)關(guān)有權(quán)進(jìn)行合理調(diào)整。C公司與股東的交易是按市場(chǎng)價(jià)獨(dú)立交易原則操作，避免利用關(guān)聯(lián)方交易轉(zhuǎn)移利潤(rùn)，不應(yīng)存在涉稅的風(fēng)險(xiǎn)。

　　以設(shè)定外購(gòu)6萬(wàn)噸計(jì)算，假設(shè)股東所屬公司的生產(chǎn)成本與C公司相仿，外購(gòu)脫硫鈣價(jià)差為每噸10元，股東將產(chǎn)生利潤(rùn)294萬(wàn)元。

　　方案優(yōu)缺點(diǎn)：對(duì)C公司而言，通過轉(zhuǎn)移部分銷售和向股東外購(gòu)部分產(chǎn)品，優(yōu)點(diǎn)有三。

　　一是合理籌劃，不存在太多的稅收風(fēng)險(xiǎn)；二是能減少利潤(rùn)354萬(wàn)元，年度內(nèi)減少所得稅支出88.5萬(wàn)元；三是能給股東帶來最大的投資收益。

　　缺點(diǎn)在于兩個(gè)方面，一是利潤(rùn)在股東方面得以體現(xiàn)，將減少C公司的現(xiàn)金流，且如果向股東分配產(chǎn)品額過大，會(huì)造成資金短缺；二是可能未完全反映C公司經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)務(wù)結(jié)果。

　　對(duì)股東A公司和股東B公司而言，優(yōu)點(diǎn)體現(xiàn)在本部利潤(rùn)得以實(shí)現(xiàn)，增加了資金來源；另外還可用好虧損五年稅前彌補(bǔ)政策，充分利用優(yōu)惠政策。缺點(diǎn)是被投資單位C公司效益不能真實(shí)體現(xiàn)，市場(chǎng)產(chǎn)生效益與股東共同分享；股東間的分紅比例會(huì)產(chǎn)生不能按投資比例實(shí)現(xiàn)收益，股東間按股權(quán)比例分配額需要另行協(xié)商。

　　日前，上述方案提交給C公司董事會(huì)審議，經(jīng)過稅收風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和可操作性研究后，董事會(huì)決定予以實(shí)施，目前正在運(yùn)作中。通過合理籌劃，C公司的所得稅問題及股東回報(bào)問題得以部分解決，實(shí)現(xiàn)了以較低的稅負(fù)給企業(yè)和投資者帶來最大收益的目標(biāo)。

　　點(diǎn)評(píng)：

　　本文納稅人根據(jù)國(guó)家稅收政策導(dǎo)向，通過利用關(guān)聯(lián)方交易，精心安排自己的經(jīng)濟(jì)事務(wù)，合情合理合法的轉(zhuǎn)移部分利潤(rùn)，使得減輕稅收負(fù)擔(dān)的愿望得以實(shí)現(xiàn)。盡管子公司表面利益有所損害，卻實(shí)現(xiàn)了集團(tuán)公司或股東整體利益最大化。股東提出投資回報(bào)，顯然會(huì)對(duì)子公司高管人員的經(jīng)營(yíng)效益還原考核，給予相應(yīng)的薪酬兌現(xiàn)，同時(shí)保障了高管人員的利益。作者通過合理選擇產(chǎn)能與銷售份額，將所得稅籌劃與股東投資回報(bào)有效結(jié)合，取得較好的結(jié)果。