個(gè)人投資方式的稅收籌劃

　　眼下，有效籌劃個(gè)人稅務(wù)正成為許多投資者關(guān)注的新熱點(diǎn)。由于不同的投資方式產(chǎn)生的稅負(fù)不盡相同，因此在相同的條件下，投資者應(yīng)承擔(dān)的稅負(fù)尤其是所得稅，便成為影響投資收益的關(guān)鍵。

　　目前個(gè)人可以選擇的投資方式主要有：作為個(gè)體工商戶從事生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、從事承包承租業(yè)務(wù)、成立個(gè)人獨(dú)資企業(yè)、組建合伙企業(yè)、設(shè)立私營(yíng)企業(yè)。以下我們就不同投資方式的稅務(wù)籌劃進(jìn)行逐一比較。

　　個(gè)體工商戶：

　　針對(duì)具體稅種籌劃

　　個(gè)體工商戶的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所得和個(gè)人對(duì)企事業(yè)單位的承包經(jīng)營(yíng)、承租經(jīng)營(yíng)所得，適用5%～35%的五級(jí)超額累進(jìn)稅率。如個(gè)體工商戶李先生年?duì)I業(yè)收入60萬(wàn)元，營(yíng)業(yè)成本45萬(wàn)元，其他可扣除費(fèi)用、流轉(zhuǎn)稅金2萬(wàn)元，其年應(yīng)納稅額為（600000-450000-20000）×35%-6750（個(gè)人所得稅速算扣除數(shù)）＝38750元，稅后收入為130000-38750＝91250元。

　　個(gè)體工商戶的實(shí)際稅負(fù)為28.8%（38750÷（600000-450000-20000）×100%），可針對(duì)具體稅種進(jìn)行相應(yīng)籌劃。

　　個(gè)人獨(dú)資企業(yè)：

　　籌劃后節(jié)稅6%

　　從2000年1月1日起，對(duì)個(gè)人獨(dú)資企業(yè)停止征收企業(yè)所得稅，個(gè)人獨(dú)資企業(yè)投資者的投資所得，比照個(gè)體工商戶的生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)所得征收個(gè)人所得稅。這樣，個(gè)人獨(dú)資企業(yè)投資者所承擔(dān)的稅負(fù)依年應(yīng)納稅所得額及適用稅率的不同而有所不同。

　　例如：年應(yīng)納稅所得額為6萬(wàn)元，適用稅率為35%，應(yīng)納個(gè)人所得稅60000×35%-6750（個(gè)人所得稅速算扣除數(shù)）＝14250元，實(shí)際稅負(fù)為14250／60000×100%＝23.75%.

　　如果適當(dāng)進(jìn)行籌劃，就能起到很好的節(jié)稅效果。

　　例如：王先生開設(shè)了一個(gè)經(jīng)營(yíng)裝修材料的公司，由其妻負(fù)責(zé)經(jīng)營(yíng)管理。他本人也經(jīng)常承接一些裝修工程。每年銷售裝修材料的收入為4萬(wàn)元，裝修收入為2萬(wàn)元。全年應(yīng)納所得稅為60000×35%-6750（個(gè)人所得稅速算扣除數(shù)）＝14250元?，F(xiàn)在王先生和妻子決定成立兩個(gè)個(gè)人獨(dú)資企業(yè)，王的企業(yè)專門承接裝修工程，妻子的公司只銷售裝修材料。

　　在這種情況下，假定收入同上，王先生和妻子每年應(yīng)納的所得稅分別為20000×20%- 1250（個(gè)人所得稅速算扣除數(shù)）＝2750元和40000×30%-4250＝7750元，兩人合計(jì)納稅2750＋7750＝10500元，每年節(jié)稅 14250-10500＝3750元。實(shí)際稅負(fù)由23.75%下降到17.5%（10500／60000×100%），稅負(fù)下降了6.25個(gè)百分點(diǎn)。

　　合伙企業(yè)：

　　合伙人按出資比例均繳個(gè)稅

　　合伙企業(yè)中合伙損益由合伙人依照合伙協(xié)議約定的比例分配和分擔(dān)。合伙企業(yè)成立后，各投資人獲取收益和承擔(dān)責(zé)任的比例就已確定。和個(gè)人獨(dú)資企業(yè)一樣，從 2000年1月1日起，對(duì)合伙企業(yè)停止征收企業(yè)所得稅，各合伙人的投資所得，比照個(gè)體工商戶的生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)所得征收個(gè)人所得稅。但是由于合伙企業(yè)都有兩個(gè)及兩個(gè)以上的合伙人，實(shí)際上每個(gè)合伙人僅就其獲得的收益繳納個(gè)人所得稅。

　　例如：某合伙企業(yè)有5個(gè)合伙人，各合伙人的出資比例均為20%.本年度的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所得為30萬(wàn)元，由各合伙人按出資比例均分。這樣，每個(gè)合伙人應(yīng)納的個(gè)人所得稅為300000×20%×35%-6750 （個(gè)人所得稅速算扣除數(shù)）＝14250元，稅后收入為60000-14250＝45750元。合伙企業(yè)每個(gè)合伙人的實(shí)際稅負(fù)為23.75% （14250／60000×100%）。

　　私營(yíng)企業(yè)：

　　投資者股利所得承擔(dān)雙重稅負(fù)

　　目前設(shè)立私營(yíng)企業(yè)的主要方式是成立有限責(zé)任公司，即由兩個(gè)以上的股東共同出資，每個(gè)股東以其認(rèn)繳的出資額對(duì)公司承擔(dān)有限責(zé)任，公司以其全部資產(chǎn)對(duì)其債務(wù)承擔(dān)責(zé)任。作為企業(yè)法人，企業(yè)的利潤(rùn)應(yīng)繳納企業(yè)所得稅，當(dāng)投資者從企業(yè)分得股利時(shí)，按股息、紅利所得繳納20%的個(gè)人所得稅。

　　這樣，投資者取得的股利所得就承擔(dān)了雙重稅負(fù)。由于單個(gè)投資者享有的權(quán)益只占企業(yè)全部權(quán)益的一部分，其取得的收益也是部分收益，企業(yè)繳納的所得稅稅負(fù)，個(gè)人投資者也按出資比例承擔(dān)。

　　例如：個(gè)人投資者占私營(yíng)企業(yè)出資額的50%，企業(yè)稅前所得為10萬(wàn)元，所得稅稅率為33%，應(yīng)納企業(yè)所得稅100000×33%＝33000元，稅后所得為100000-33000＝77000元，個(gè)人投資者從企業(yè)分得股利為77000×50%＝38500元。股息、紅利所得按20%的稅率繳納個(gè)人所得稅，這樣投資者繳納的個(gè)人所得稅為38500×20%＝7700元，稅后收入為38500-7700＝30800元，實(shí)際稅負(fù)為（33000×50%＋ 7700）／（100000×50%）×100%＝48.4%. （文內(nèi)所舉數(shù)據(jù)僅供參考，不做稅負(fù)標(biāo)準(zhǔn)）

　　點(diǎn)評(píng)

　　以上幾種投資方式中，一般來(lái)講，在收入相同的情況下，個(gè)體工商戶、個(gè)人獨(dú)資企業(yè)、合伙企業(yè)的稅負(fù)是一樣的，私營(yíng)企業(yè)的稅負(fù)最重。但私營(yíng)企業(yè)以有限責(zé)任公司的形式出現(xiàn)，只承擔(dān)有限責(zé)任，風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較??；個(gè)人獨(dú)資企業(yè)和合伙企業(yè)由于要承擔(dān)無(wú)限責(zé)任，風(fēng)險(xiǎn)較大。而合伙企業(yè)由于由多方共同興辦企業(yè)，在資金的籌集等方面存在優(yōu)勢(shì)，承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也相對(duì)較少。相對(duì)于有限責(zé)任公司而言，較低的稅負(fù)有利于個(gè)人獨(dú)資企業(yè)、合伙企業(yè)的發(fā)展。