一、資產(chǎn)管理公司現(xiàn)狀及面臨的風(fēng)險

　　上世紀(jì)末，金融風(fēng)險及不良資產(chǎn)問題引起了政府及社會各界的高度重視，在認(rèn)真分析國內(nèi)金融問題和汲取國外經(jīng)驗教訓(xùn)的基礎(chǔ)上，針對國有4大商業(yè)銀行成立了4家金融資產(chǎn)管理公司（以下簡稱AMC），集中管理和處置從商業(yè)銀行收購的不良資產(chǎn)。資產(chǎn)管理在很大程度上其實(shí)就是風(fēng)險的管理，資產(chǎn)管理公司的重要任務(wù)就是根據(jù)金融資產(chǎn)的風(fēng)險特性和風(fēng)險程度，貫徹“合規(guī)為先，風(fēng)險為本”的經(jīng)營理念，及時采取有效措施降低或化解風(fēng)險，同時防范與經(jīng)營風(fēng)險相伴的道德風(fēng)險。

　?。ㄒ唬╋L(fēng)險的主要表現(xiàn)形式

　　1、經(jīng)營性風(fēng)險。不良資產(chǎn)從剝離、收購、管理到處置各個環(huán)節(jié)都面臨著信用風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、法律風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險以及業(yè)務(wù)衍生風(fēng)險等。資產(chǎn)管理公司接收的不良資產(chǎn)本身就隱含著各類體制性風(fēng)險和信用風(fēng)險，化解既有風(fēng)險與潛在風(fēng)險，控制繼發(fā)性風(fēng)險是資產(chǎn)管理公司防范經(jīng)營風(fēng)險的難點(diǎn)所在。

　　2、道德風(fēng)險。主要表現(xiàn)在兩個方面：（1）內(nèi)部人員經(jīng)營道德風(fēng)險。由于資產(chǎn)處置真實(shí)價格難以準(zhǔn)確衡量，少數(shù)AMC員工可能會低價處置手中的不良資產(chǎn)以換取個人利益，使得決策層建立的控制機(jī)制流于形式。（2）拖延處置道德風(fēng)險。由于AMC內(nèi)部和外部因素的制約，導(dǎo)致最終不能實(shí)現(xiàn)最大限度地回收資產(chǎn)的目標(biāo)，不得不增加國家損失和負(fù)擔(dān)的一種潛在風(fēng)險。

　　（二）風(fēng)險產(chǎn)生的主要原因

　　1、所有者與經(jīng)營者利益不一致。國家作為所有者希望AMC將不良資產(chǎn)變現(xiàn)價值最大化或資產(chǎn)損失最小化，而AMC經(jīng)理層則追求自身利益最大化，產(chǎn)生了所有者與經(jīng)營者激勵不相容的問題。

　　2、所有者與經(jīng)營者之間信息不對稱。由于不良資產(chǎn)真實(shí)價值與賬面價值相差較大，難以根據(jù)報表進(jìn)行監(jiān)控，如果國家以不良資產(chǎn)回收率和回收速度來考核，就容易使AMC片面追求回收率和回收速度，廉價出售資產(chǎn)，造成國有資產(chǎn)流失。

　　3、所有者與經(jīng)營者對經(jīng)營結(jié)果所負(fù)責(zé)任不對等。 AMC經(jīng)理人員對于公司經(jīng)營不善的后果承擔(dān)極其有限的責(zé)任，甚至因此可能誘使經(jīng)營者冒風(fēng)險與外界的不法人員合謀，犧牲國家利益謀取私利。

　　4、由于剝離的金融資產(chǎn)本身的特殊性和不良資產(chǎn)市場的不成熟性等多方面原因，使不良金融資產(chǎn)的剝離處置過程客觀—上存在一定的風(fēng)險性。

　　二、內(nèi)部審計監(jiān)督對于風(fēng)險管理的重要性

　　伴隨AMC向商業(yè)化推進(jìn)，提升資本效率，完善經(jīng)營管理，防范道德風(fēng)險和經(jīng)營性風(fēng)險將成為審計關(guān)注的焦點(diǎn)。因此，原有的以不良資產(chǎn)處置為中心，以制度合規(guī)性為主要內(nèi)容的審計將勢必向經(jīng)濟(jì)性、效率性、效果性審計推進(jìn)。內(nèi)部審計領(lǐng)域?qū)⒏嗟厣婕叭纹诮?jīng)濟(jì)責(zé)任審計、內(nèi)部控制審計、經(jīng)營效益審計等，內(nèi)部審計的地位也將隨之更加突出。將通過預(yù)測、決策、控制、模擬、分析、評估等手段，從事前和事中的角度來測試企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營管理活動，找出企業(yè)內(nèi)部控制制度的弱點(diǎn)，提出加強(qiáng)資產(chǎn)管理公司經(jīng)營管理的建設(shè)性建議，供管理層決策參考。

　　內(nèi)部審計在風(fēng)險管理中的作用，主要體現(xiàn)在以下月，個方面。（1）識別和防范風(fēng)險，從評價內(nèi)部控制制度人手，在接收，管理和處置的各個環(huán)節(jié)查找漏洞，測定風(fēng)險點(diǎn)和風(fēng)險度，進(jìn)而幫助公司及時查錯糾弊，并對既成損失提出應(yīng)對策略等。（2）通過咨詢服務(wù)的方式，積極協(xié)助公司風(fēng)險管理過程的建立和健全。（3）在部門風(fēng)險管理中發(fā)揮協(xié)調(diào)作用，協(xié)調(diào)各部門共同管理公司，以防范宏觀決策帶來的風(fēng)險。

　　三、內(nèi)部審計參與風(fēng)險管理的設(shè)想

　?。ㄒ唬淞⑷碌膶徲嫳O(jiān)督理念

　　樹立全新的審計監(jiān)督理念，就是要實(shí)現(xiàn)兩個方面的轉(zhuǎn)變。第一，要實(shí)現(xiàn)合規(guī)性審計監(jiān)督向風(fēng)險性審計監(jiān)督的轉(zhuǎn)變。目前，審計監(jiān)督主要還是合規(guī)性審計，即對不良資產(chǎn)接收、管理、處置是否符合有關(guān)法律、法規(guī)進(jìn)行審計。這種監(jiān)督模式不利于有效地揭示風(fēng)險，目標(biāo)不夠明確。第二，要實(shí)現(xiàn)事后監(jiān)督向事中、事前監(jiān)督的轉(zhuǎn)變。目前AMC的內(nèi)部審計更多地停留在對已經(jīng)發(fā)生和完成事項的事后監(jiān)督、檢查，側(cè)重于對已經(jīng)形成的漏洞和突出的問題進(jìn)行審查，并提出處理意見。這種監(jiān)督方式明顯滯后、被動，不符合風(fēng)險控制與管理的要求。因此，內(nèi)部審計應(yīng)積極探索變被動為主動，進(jìn)行事中和事前的監(jiān)督，防患于未然，提高監(jiān)督效能。

　?。ǘ┮M(jìn)管理審計理念

　　管理審計代表著現(xiàn)代內(nèi)部審計發(fā)展的方向。商業(yè)化轉(zhuǎn)型后，AMC的核心問題是如何激勵和約束管理層積極有效地完成經(jīng)營管理責(zé)任，以確保收益最大化。 顯然僅僅通過原來的以資產(chǎn)處置為中心的審計，難以全面了解管理層是否有效履行職責(zé)；而管理審計以 AMC的管理活動為審計檢查的內(nèi)容，對組織機(jī)構(gòu)、計朗、決策的科學(xué)性、可行性、效益性和內(nèi)部控制制度的合法性、完整性、合理性、協(xié)調(diào)性、有效性、經(jīng)濟(jì)性等進(jìn)行審核檢查，較為全面地提供所需要的有關(guān)經(jīng)營管理活動方面的信息，大大遏制了“道德風(fēng)險”的發(fā)生，增強(qiáng)了經(jīng)營管理的透明度，從而達(dá)到監(jiān)督和控制的目的。同時，通過管理審計可以有效地判斷管理層的業(yè)績和能力，評價其對受托責(zé)任的履行情況，促使管理層提高經(jīng)營管理效率。

　　（三）理順內(nèi)部審計管理體制

　　AMC設(shè)置內(nèi)部審計機(jī)構(gòu)應(yīng)堅持兩條原則：一是獨(dú)立性原則。這是設(shè)立內(nèi)部審計組織機(jī)構(gòu)最重要的原則。在這個原則指導(dǎo)下，內(nèi)部審計組織機(jī)構(gòu)獨(dú)立行使審計職權(quán)，不受任何人員和有關(guān)職能部門的干預(yù)，以體現(xiàn)審計的客觀性、公正性和有效性。國際內(nèi)部審計師協(xié)會在《內(nèi)部審計實(shí)務(wù)準(zhǔn)則》的一開始就強(qiáng)調(diào)：內(nèi)部審計師“必須獨(dú)立于他們所審核的活動”，“獨(dú)立性可使內(nèi)部審計師提出公正的不偏不倚的鑒證和評價，這對于正確的審計工作實(shí)施是必不可少的”。二是權(quán)威性原則，主要體現(xiàn)在內(nèi)部審計組織機(jī)構(gòu)的地位和設(shè)置層次上。實(shí)踐表明，內(nèi)部審計的組織地位和作用的發(fā)揮是相輔相成的。一方面，作用的擴(kuò)大為內(nèi)部審計贏得較高的組織地位創(chuàng)造了機(jī)會；另一方面，組織地位的提高，獨(dú)立性的增強(qiáng)，又為內(nèi)部審計人員卓有成效地履行職責(zé)，發(fā)揮內(nèi)部審計的職能作用提供了條件。另外，內(nèi)部審計機(jī)構(gòu)要有一定的處罰權(quán)，這樣才能充分體現(xiàn)內(nèi)部審計的權(quán)威性。

　?。ㄋ模┨岣邇?nèi)部審計人員素質(zhì)

　　隨著AMC向商業(yè)化轉(zhuǎn)型，業(yè)務(wù)領(lǐng)域不斷拓展，新業(yè)務(wù)的不斷出現(xiàn)，對內(nèi)部審計人員的素質(zhì)提出了更高的要求。只有不斷提高審計人員素質(zhì)，努力改進(jìn)審計手段，內(nèi)部審計才能具備揭示風(fēng)險的能力，才能在促進(jìn)防范風(fēng)險方面有所作為。所以，首先，必須改變目前的用人機(jī)制，選派那些具備相應(yīng)的技術(shù)資格和業(yè)務(wù)能力的人員充實(shí)內(nèi)部審計隊伍；其次，培養(yǎng)內(nèi)部審計人員堅持實(shí)事求是、客觀公正、廉潔奉公的職業(yè)道德；再次，要加強(qiáng)對內(nèi)部審計人員的后續(xù)教育，以適應(yīng)不斷發(fā)展的新形勢的需要。