500億出口退稅貸款告急 總理指示“標(biāo)本兼治”

　　“（如果得不到及時(shí)處理，）今年下半年，各商業(yè)銀行發(fā)放的出口退稅賬戶托管貸款，將不可避免地出現(xiàn)不良資產(chǎn)�！甭�國強(qiáng)憂忙忡忡地說。

　　隆是國務(wù)院發(fā)展研究中心對(duì)外經(jīng)濟(jì)研究部副主任。日前，他的小組就這個(gè)問題做了專題研究。研究報(bào)告已上報(bào)國務(wù)院并抄送有關(guān)部委。

　　據(jù)有關(guān)部門統(tǒng)計(jì)，從2001年開辦出口退稅賬戶托管貸款以來，各商業(yè)銀行已累計(jì)發(fā)放該貸款500多億元，在地域上主要集中于東部沿海經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)。而且，這項(xiàng)貸款正在以驚人的速度繼續(xù)增長。最早開辦這項(xiàng)業(yè)務(wù)的中國銀行寧波分行的資料顯示，截止到今年四月末，出口退稅賬戶托管貸款余額為35.56億元。該行行長辦公室的胡宇罡稱，這項(xiàng)貸款增長比較快，四月末的貸款額比年初增長了6.49億元，增長速度高達(dá)22.32%。

　　隆國強(qiáng)分析，如果這項(xiàng)貸款出現(xiàn)問題，對(duì)地區(qū)多事業(yè)的打擊不可小覷。他建議國務(wù)院盡快關(guān)注這個(gè)問題，上半年就應(yīng)出臺(tái)相關(guān)政策，以免釀成更大的金融風(fēng)險(xiǎn)。

　　銀行失算

　　一切都緣于對(duì)出口退稅款的拖欠。

　　出口退稅本來是國家為鼓勵(lì)出口而設(shè)立的，即將征收的增值稅退還給出口企業(yè)。然而，這項(xiàng)政策在執(zhí)行中卻出現(xiàn)了問題，本來應(yīng)該及時(shí)退還給出口企業(yè)的稅款出現(xiàn)了日益嚴(yán)重的拖欠現(xiàn)象。以2002年的數(shù)字為例，當(dāng)年應(yīng)該退稅2000億元，然而國家安排的預(yù)算卻只有1250億元，缺口高達(dá)750億元。據(jù)保守估計(jì)，截止到2002年底，全國累積出口退稅拖欠已達(dá)2500億元。

　　出口退稅欠款嚴(yán)重影響了出口企業(yè)的資金狀況。但如果能以未來的退稅款為還款保證，由商業(yè)銀行向出口企業(yè)提供貸款，解決企業(yè)的流動(dòng)資金困難，既可以繼續(xù)支持出口增長，又給銀行資金找到了新出路，而且貸款以國家退稅款做保證，“政府信用”沒什么風(fēng)險(xiǎn)-在這樣的思路下，商業(yè)銀行的“出口退稅賬戶托管貸款”應(yīng)運(yùn)而生。

　　即根據(jù)企業(yè)提供的有關(guān)部門出具的出口退稅憑證，在對(duì)企業(yè)出口退稅賬戶進(jìn)行托管的前提下，向出口企業(yè)提供以出口退稅應(yīng)收款作為還款保證的短期流動(dòng)資金貸款。企業(yè)在銀行開立出口退稅專用賬戶，出口退稅的款項(xiàng)發(fā)放下來，就打入這個(gè)專用賬戶作為還款保證。浙江寧波最早搞了試點(diǎn)，2001年，中國人民銀行、外經(jīng)貿(mào)部和國家稅務(wù)總局在總結(jié)寧波經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，正式發(fā)文在全國推開了這項(xiàng)貸款。

　　然而，現(xiàn)在看來，銀行是“失算”了。

　　出口退稅賬戶托管貸款原屬流動(dòng)資金貸款，最早的相關(guān)規(guī)定要求貸款期限不超過6個(gè)月，后來又改為不超過1年。但是，貸款一年期限過了之后，企業(yè)應(yīng)該收到的退稅款仍然沒有到賬，貸款無力償還。

　　隆國強(qiáng)分析，由于這項(xiàng)貸款大規(guī)模開展是在2001年年初，貸款期限一般為一年，但按照《貸款通則》的規(guī)定，貸款到期后還可展期，但展期的期限不能超過首期，這樣算來，兩年期限即將到來。根據(jù)目前退稅欠款依然嚴(yán)重的情況看，今年下半年，銀行的出口退稅賬戶托管貸款將不可避免會(huì)出現(xiàn)壞賬。而開辦這項(xiàng)業(yè)務(wù)較早的銀行可能出現(xiàn)壞賬的時(shí)間更早。根據(jù)在上海、浙江等地的調(diào)研情況，隆國強(qiáng)估計(jì)到今年8月份有些銀行就會(huì)暴露出這些問題。

　　六條建議

　　“現(xiàn)在來看，有些銀行對(duì)這項(xiàng)貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不足。”隆國強(qiáng)說。

　　隆國強(qiáng)分析，如果貸款企業(yè)與別的企業(yè)發(fā)生糾紛，銀行沒有優(yōu)先受償權(quán)；如果企業(yè)發(fā)生騙稅或者偷、逃、漏稅的情況，出口退稅款是要首先被政府沒收的，還款就失去了保證；另外，如果企業(yè)因?yàn)橘Y金周轉(zhuǎn)問題出現(xiàn)破產(chǎn)，按照規(guī)定，出口企業(yè)一旦失去法人資格，那么政府所欠企業(yè)的出口退稅款也就不再退還，銀行貸款的還款保證更是無從談起。

　　不過，在事實(shí)上，出口退稅貸款確實(shí)促進(jìn)了出口的發(fā)展。隆國強(qiáng)說，“中國產(chǎn)品的出口勢頭依然很強(qiáng)勁，出口退稅賬戶托管貸款功不可沒�！�

　　為了保證出口退稅賬戶托管貸款的發(fā)展，隆國強(qiáng)在提交給有關(guān)部門的報(bào)告里提出六條措施，以使這項(xiàng)貸款保持可持續(xù)性。

　　首先是建議國家加快退稅進(jìn)度，“政府欠企業(yè)的錢要盡快還”，只要政府能按時(shí)還款，銀行的風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)相應(yīng)變小。

　　其次是在出口退稅的實(shí)際額度下達(dá)后，要及時(shí)撥給企業(yè)，讓企業(yè)對(duì)退稅款的調(diào)度使用有合理的預(yù)期。目前退稅款大部分是在年底撥付，如果能改為按照出口進(jìn)度分批陸續(xù)撥付，企業(yè)的流動(dòng)資金壓力就會(huì)減輕，還款也就有了保障。

　　第三條是建議最高法院出臺(tái)司法解釋，使出口退稅賬戶托管貸款能有對(duì)抗第三者的法律效力，不致因企業(yè)的其他糾紛而連累到這項(xiàng)貸款。

　　第四條關(guān)系出口退稅賬戶托管貸款的利息負(fù)擔(dān)問題。由于這項(xiàng)貸款的直接原因是政府托欠企業(yè)稅款，因此，即使企業(yè)能通過這項(xiàng)貸款拿到錢，利息負(fù)擔(dān)對(duì)企業(yè)來說也是不公平的。目前雖然有些地方已經(jīng)開始由財(cái)政來承擔(dān)部分或全部貸款的利息，但大部分地區(qū)財(cái)政都沒有做這個(gè)工作。隆的小組報(bào)告建議，將中央財(cái)政的對(duì)一般貿(mào)易的“出口貼息”，改為對(duì)出口退稅賬戶托管貸款的利息補(bǔ)貼。隆國強(qiáng)說，由于中央財(cái)政的“出口貼息”屬于出口補(bǔ)貼，WTO的有關(guān)規(guī)則沖突，如果外國政府提出抗議，中國政府將不好處理。而將“出口貼息”改為出口退稅賬戶托管貸款利息補(bǔ)貼，這樣合情合理，也不會(huì)和國際規(guī)則沖突。

　　另外兩條措施是技術(shù)層面的。由于這項(xiàng)貸款需要提供有關(guān)部門的退稅證明，而這項(xiàng)證明的出具機(jī)關(guān)卻五花八門，有的是外經(jīng)貿(mào)部門出，有的是稅務(wù)部門出，有的是地方政府出，標(biāo)準(zhǔn)很不統(tǒng)一，也增加了銀行的交易成本。這個(gè)報(bào)告建議有關(guān)部門統(tǒng)一出具退稅證明，加強(qiáng)信息的互連互通，提高貸款審批、發(fā)放和還款等環(huán)節(jié)的效率。

　　證券化思路

　　所有這些措施的一個(gè)核心前提是：錢。錢從何來？如果能拿出錢來歸還欠款，出口退稅貸款問題將迎刃而解。

　　但2500多億的欠款讓中央財(cái)政一下子掏錢解決很難落實(shí)。能不能找到一種既不需要財(cái)政立即掏錢，又能解決銀行和企業(yè)困境的辦法呢？“我們想了十多種解決辦法，最后還是覺得用證券化的思路比較好�！甭�國強(qiáng)說。

　　隆國強(qiáng)解釋說，所謂證券化，就是政府對(duì)債權(quán)企業(yè)定向發(fā)行傲翔，企業(yè)可以拿這些傲翔去銀行質(zhì)押以獲取資金，這樣企業(yè)有了資金，銀行的風(fēng)險(xiǎn)也化解了。

　　但這些證券最終還是需要政府償不，既然現(xiàn)在財(cái)政困難，那么以后是否有實(shí)力償還呢？隆國強(qiáng)分析，我國目前財(cái)政增長勢頭很好，如果將退稅款證券化，比如期限是5年，那么5年后我國財(cái)政實(shí)力大大增強(qiáng)，還這些款應(yīng)該不成問題。

　　“發(fā)生SARS疫情后，中央財(cái)政有減收增支的壓力。但要解決出口退稅欠款的問題，我們覺得證券化方案更易于被決策層所接受。”隆國強(qiáng)說。

　　另外隆國強(qiáng)認(rèn)為發(fā)行這種債券目前沒有法律障礙，這種債券的實(shí)質(zhì)是“政府給企業(yè)打的欠條”，而不是國債，如果這種債券是國債的話，那么操作起來就需要人大批準(zhǔn)。

　　但這種證券化的做法也不是沒有問題的。國務(wù)院發(fā)展研究中心對(duì)外經(jīng)濟(jì)研究部主任張小濟(jì)認(rèn)為，如果證券化，由于是政府發(fā)債，應(yīng)該屬于變相的國債，與其這樣，還不如直接發(fā)行國債來償還出口退稅欠債。“證券化的做法實(shí)際是把簡單問題復(fù)雜化了�！睆埿�濟(jì)說。

　　另據(jù)國務(wù)院有關(guān)人士透露，新一屆政府對(duì)出口退稅欠款的問題比較重視，國務(wù)院總理溫家寶已經(jīng)指示有關(guān)部門，要標(biāo)本兼治，爭取在比較短的時(shí)間內(nèi)解決這個(gè)問題。

　　最后，隆國強(qiáng)在調(diào)研報(bào)告中提出解決出口退稅欠款問題的原則是“新舊分開，遠(yuǎn)近結(jié)合”。也就是不要再增加新的欠稅，建立剛性的出口退稅年度清算制度；對(duì)于歷史遺留下來的舊賬，隆國強(qiáng)認(rèn)為，證券化仍是現(xiàn)實(shí)可行的解決途徑。