長(zhǎng)期投資是企事業(yè)單位以獲取經(jīng)濟(jì)利益為目的，將自有資產(chǎn)投放于其他單位的重要經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，具有金額大、時(shí)間長(zhǎng)、收益不確定等特點(diǎn)，是企業(yè)資產(chǎn)的重要組成部分。隨著社會(huì)分工的細(xì)化，長(zhǎng)期投資在企事業(yè)單位生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中的地位越來(lái)越重要。但從近幾年審計(jì)反映的情況看，各單位在長(zhǎng)期投資的管理方面有不少漏洞，存在質(zhì)量差、收益低的問(wèn)題，成為國(guó)有資產(chǎn)流失和會(huì)計(jì)信息失真的根源之一。從長(zhǎng)期投資的業(yè)務(wù)流程分析，存在的問(wèn)題主要有以下幾個(gè)方面：

　�。ㄒ唬┩顿Y項(xiàng)目的立項(xiàng)調(diào)查階段，存在較大的盲目性和隨意性，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)差，對(duì)市場(chǎng)估計(jì)過(guò)于樂(lè)觀，僅從理論上或宏觀環(huán)境方面對(duì)投資項(xiàng)目進(jìn)行論證，缺乏具體深入的可行性研究，致使投資項(xiàng)目“先天不足”，成為企業(yè)虧損和資產(chǎn)損失的一個(gè)漏洞。如某煙草公司未經(jīng)科學(xué)論證跨行業(yè)投資2億多元生產(chǎn)汽車，在技術(shù)、設(shè)備落后和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈的情況下，該項(xiàng)目未進(jìn)入生產(chǎn)階段就宣布破產(chǎn)，給公司造成了極大損失。

　�。ǘ�）投資項(xiàng)目的決策階段，決策程序流于形式，缺乏民主性和科學(xué)性，不能充分發(fā)揮計(jì)劃、財(cái)務(wù)、投資管理等部門專業(yè)人員的作用，“一把手”獨(dú)斷、濫用職權(quán)的現(xiàn)象比較普遍，增加了決策失誤的概率，有的甚至在決策失誤的幌子下，掩蓋著以權(quán)謀私、侵吞國(guó)有資產(chǎn)的真相。如某省審計(jì)廳對(duì)省供銷社原主任的經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)中，發(fā)現(xiàn)其任職期間擅自決策造成經(jīng)濟(jì)損失達(dá)2億多元；某市百貨集團(tuán)公司董事長(zhǎng)以投資的名義向其親屬舉辦的企業(yè)轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，造成公司嚴(yán)重虧損。

　　（三）投資業(yè)務(wù)發(fā)生后的存續(xù)階段，對(duì)投資項(xiàng)目的管理松散，監(jiān)督不力，存在重投輕管的現(xiàn)象，有的缺乏專門的投資管理機(jī)構(gòu)或投資管理人員，投資項(xiàng)目沒(méi)有明確的負(fù)責(zé)人，形成無(wú)人過(guò)問(wèn)的局面；有的進(jìn)行跨行業(yè)投資，缺乏擁有專業(yè)知識(shí)的管理人員，形成無(wú)力掌管的局面；有的進(jìn)行異地投資和跨國(guó)投資，不能及時(shí)掌握投資項(xiàng)目的經(jīng)營(yíng)信息。這些疏于管理情況的存在，致使投資項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)不善，效益低下，長(zhǎng)期投資嚴(yán)重失控。如某中央企業(yè)跨行業(yè)投資的項(xiàng)目，因不了解投資行業(yè)的情況，在實(shí)際控股的情況下，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)權(quán)被合作方控制，造成大量經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)被合作方通過(guò)關(guān)聯(lián)交易轉(zhuǎn)移。

　�。ㄋ模┰陂L(zhǎng)期投資的會(huì)計(jì)核算階段，對(duì)投資的增減變動(dòng)和投資收益的實(shí)現(xiàn)情況核算不全面，不準(zhǔn)確，不能反映長(zhǎng)期投資的真實(shí)情況，導(dǎo)致賬實(shí)不符。主要表現(xiàn)有：一是混淆投資與借款，以長(zhǎng)期投資之名進(jìn)行資金借貸，將借出資金記入長(zhǎng)期投資；二是將投出資金分批分期記入成本費(fèi)用或者少記投資金額，形成賬外投資，造成國(guó)有資產(chǎn)流失。三是核算方法不規(guī)范，不管投資額占接受投資企業(yè)資本比例大小或是否擁有實(shí)際控制權(quán)，均采用成本法進(jìn)行核算，且對(duì)占控股地位的被投資企業(yè)不合并會(huì)計(jì)報(bào)表。

　�。ㄎ澹┰谕顿Y收益的管理階段，主要問(wèn)題是確認(rèn)的投資收益額與對(duì)外投資額不對(duì)應(yīng)，不符合被投資企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和利潤(rùn)分配情況，不能全面及時(shí)地反映投資收益的實(shí)現(xiàn)情況。主要表現(xiàn)有：一是違反權(quán)責(zé)發(fā)生制原則和投資收益的確認(rèn)規(guī)定，只在收到債券利息或現(xiàn)金股利時(shí)，才確認(rèn)投資收益的實(shí)現(xiàn)；二是違反財(cái)經(jīng)制度規(guī)定，將投資收益存放于賬外或被投資單位，私設(shè)“小金庫(kù)”，用于非正常開(kāi)支。三是違反企業(yè)所得稅條例，對(duì)高于被投資企業(yè)所得稅稅率的情況，投資方企業(yè)在分回稅后投資收益時(shí)，未按規(guī)定調(diào)整應(yīng)納稅所得額補(bǔ)繳所得稅。

　　一般來(lái)講，長(zhǎng)期投資的業(yè)務(wù)流程主要是：投資項(xiàng)目的前期調(diào)查→最高管理層研究確定→投資的執(zhí)行和管理→投資業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)核算→投資收益的取得→投資回收，從長(zhǎng)期投資管理中存在的上述問(wèn)題分析，其業(yè)務(wù)流程的每一薄弱控制環(huán)節(jié)均會(huì)成為問(wèn)題滋生的密集區(qū)域。因此，從長(zhǎng)期投資的業(yè)務(wù)流程入手，抓住這條主線有針對(duì)性地進(jìn)行符合性測(cè)試和實(shí)質(zhì)性測(cè)試，對(duì)揭露問(wèn)題，促進(jìn)管理，防范風(fēng)險(xiǎn)，提高效率能起到很大作用。具體方法是：

　�。ㄒ唬┎殚喥髽I(yè)的管理章程及現(xiàn)行各項(xiàng)管理制度或文件，了解對(duì)長(zhǎng)期投資有無(wú)完善的授權(quán)批準(zhǔn)與決策程序、有無(wú)具體的管理制度、相關(guān)的資料是否完備，結(jié)合對(duì)企業(yè)控制環(huán)境的了解和其他業(yè)務(wù)的審計(jì)結(jié)果，判斷高層管理者的誠(chéng)信程度和長(zhǎng)期投資內(nèi)部控制制度的可依賴程度，確定長(zhǎng)期投資業(yè)務(wù)流程內(nèi)部控制中的薄弱環(huán)節(jié)。

　�。ǘ�）在掌握企業(yè)全部長(zhǎng)期投資項(xiàng)目的基礎(chǔ)上，根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r和企業(yè)的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，對(duì)長(zhǎng)期投資的目的、現(xiàn)狀和收益情況進(jìn)行深入了解，將偏離企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)、違背經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、收益差的投資項(xiàng)目作為審計(jì)重點(diǎn)，查閱立項(xiàng)時(shí)的基礎(chǔ)資料、可行性研究報(bào)告和決策時(shí)的會(huì)議紀(jì)錄，從總體上對(duì)長(zhǎng)期投資的目標(biāo)合理性、論證充分性、項(xiàng)目可行性、決策民主性進(jìn)行判斷，確定實(shí)質(zhì)性測(cè)試的重點(diǎn)。

　　（三）檢查企業(yè)的長(zhǎng)期投資合同、協(xié)議或章程，并通過(guò)詢問(wèn)企業(yè)管理層或函證被投資企業(yè)的資本組成情況，了解出資形式，確認(rèn)企業(yè)是否對(duì)接受投資企業(yè)擁有實(shí)際控制權(quán)，審查長(zhǎng)期投資的入賬基礎(chǔ)是否符合投資合同、協(xié)議的規(guī)定，是否對(duì)長(zhǎng)期投資的增減變動(dòng)采用了恰當(dāng)?shù)姆椒ㄟM(jìn)行核算。

　　（四）審查投資收益的全面性和真實(shí)性。一是加強(qiáng)對(duì)銀行賬戶的審查，審查投資收益的收款和付款賬戶，注意投資收益是否由被投資企業(yè)的銀行賬戶付出，防止企業(yè)利用投資收益設(shè)立賬外賬。二是核對(duì)企業(yè)貨幣資金賬戶和投資收益賬戶，審查企業(yè)獲得的投資收益是否全部登記入賬，有無(wú)少計(jì)或多計(jì)收益的情況。三是對(duì)重要的投資項(xiàng)目，延伸檢查被投資企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況或函證被投資企業(yè)的利潤(rùn)分配情況，并與投資企業(yè)相應(yīng)年度的投資收益進(jìn)行核對(duì)，注意是否將全部收益及時(shí)入賬。四是查閱企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表，注意是否將擁有實(shí)際控制權(quán)的被投資企業(yè)的會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行合并。五是了解接受投資企業(yè)適用企業(yè)所得稅稅率情況，審查企業(yè)所得稅納稅申報(bào)表，對(duì)有稅率差異的情況是否進(jìn)行納稅調(diào)整并申報(bào)納稅。