免費問答

這些都沒問題，我還想知道的是他們看的話，主要關注財務報表里面的什么內容

1、盈余能力、 2、收入和利潤增長率 3、資產(chǎn)負債率、流動比率、速動比率等

怎么從財務報表里面看是不是虧損

銀行貸款需要審核的14個財務指標 一、財務結構：?? 1、凈資產(chǎn)負債率必須大于100%（房地產(chǎn)企業(yè)可大于80%）；凈資產(chǎn)負債率=年末貸款余額/凈資產(chǎn)*100%。 2、資產(chǎn)負債率必須小于70%，最好低于55%；資產(chǎn)負債率=負債總額/資產(chǎn)總額X100%。?? 二、償債能力：?? 3、流動比率在150%~200%較好；流動比率=流動資產(chǎn)額/流動負債*100%。 4、速動比率在100%左右較好，對中小企業(yè)適當放寬，也應大于80%；速動比率=速動資產(chǎn)額/流動負債*100%；速動資產(chǎn)=貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)+應收賬款+應收票據(jù)=流動資產(chǎn)—存貨—預付賬款—一年內到期的非流動資產(chǎn)—其它流動資產(chǎn)。?? 5、擔保比例小于0.5為好。??擔保比率=對外擔保額度/公司凈資產(chǎn) 6、現(xiàn)金比率大于30%?，F(xiàn)金比率=（現(xiàn)金+現(xiàn)金等價物）/流動負債。?? 三、現(xiàn)金流量：?? 7、企業(yè)經(jīng)營活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流應為正值，其銷售收入現(xiàn)金回籠應在85~95%以上。?? 8、企業(yè)在經(jīng)營活動中支付采購商品，勞務的現(xiàn)金支付率應在85~95%以上。?? 四、經(jīng)營能力：?? 9、主營業(yè)務收入增長率不小于8%，說明該企業(yè)的主業(yè)正處于成長期，如果該比率低于5%，說明該產(chǎn)品將進入生命末期了。主營業(yè)務收入增長率=（本期主營業(yè)務收入-上期主營業(yè)務收入）/上期主營業(yè)務收入*100%?? 10、應收賬款周轉速度應大于六次。一般講企業(yè)應收賬款周轉速度越高，企業(yè)應收賬款平均收款期越短，資金回籠的速度也就越快。應收賬款周轉速度（應收賬款周轉次數(shù)）=營業(yè)收入/平均應收賬款余額=營業(yè)收入/（（應收賬款年初余額+應收賬款年末初余額）/2）=營業(yè)收入*2/（應收賬款年初余額+應收賬款年末初余額）。? 11、存貨周轉速度中小企業(yè)應大于五次。存貨周轉速度越快，存貨占用水平越低，流動性越強。存貨周轉速度（次數(shù)）=營業(yè)成本/平均存貨余額=營業(yè)成本/（（期初存貨+期末存貨）/2）=營業(yè)成本*2/（期初存貨+期末存貨）。?? 五、經(jīng)營效益：?? 12、營業(yè)利潤率應大于8%，當然指標值越大，表明企業(yè)綜合獲利能力越強。營業(yè)利潤率=營業(yè)利潤/營業(yè)收入(商品銷售額)×100%?=(銷售收入-銷貨成本-管理費-銷售費)/銷售收入×100%。?? 13、凈資產(chǎn)收益率中小企業(yè)應大于?5%。一般情況下，該指標值越高說明投資帶來的回報越高，股東們收益水平也就越高。凈資產(chǎn)收益率=總資產(chǎn)凈利率×權益乘數(shù)=營業(yè)凈利率×總資產(chǎn)周轉率×權益乘數(shù)；其中營業(yè)凈利率=凈利潤÷營業(yè)收入；總資產(chǎn)周轉率（次）=營業(yè)收入÷平均資產(chǎn)總額；權益乘數(shù)=資產(chǎn)總額÷所有者權益總額=1÷（1-資產(chǎn)負債率）。?? 14、利息保障倍數(shù)應大于400%?。利息保障倍數(shù)=息稅前利潤?/?利息費用=（利潤總額+財務費用）/（財務費用中的利息支出+資本化利息） ———————— 幾個財務比率的解釋 資產(chǎn)負債率 資產(chǎn)負債率是一項衡量公司利用債權人資金進行經(jīng)營活動能力的指標，也反映債權人發(fā)放貸款的安全程度：計算公式為： 資產(chǎn)負債率=負債總額/資產(chǎn)總額*100% 這個比率對于債權人來說越低越好。因為公司的所有者（股東）一般只承擔有限責任，而一旦公司破產(chǎn)清算時，資產(chǎn)變現(xiàn)所得很可能低于其帳面價值。所以如果此指標過高，債權人可能遭受損失。當資產(chǎn)負債率大于100%，表明公司已經(jīng)資不抵債，對于債權人來說風險非常大。 凈資產(chǎn)負債率 凈資產(chǎn)負債率的計算公式如下： 凈資產(chǎn)負債率=(負債總額－代買賣證券款－受托資金)/年末凈資產(chǎn)×100% 凈資產(chǎn)負債率也稱為產(chǎn)權比率、債務股權比率，反映由債權人提供的資本與股東提供的資本的相對關系，反映證券經(jīng)營機構的基本財務結構是否穩(wěn)定。凈資產(chǎn)負債率高，是一種高風險、高回報的財務結構；凈資產(chǎn)負債率低，則是一種低風險、低回報的財務結構。該指標同時也表明債權人投入的資本受到股東權益保障的程度，或者說是證券經(jīng)營機構清算時對債權人利益的保障程度。國家規(guī)定，債權人的索償權要在股東之前。 《證券公司管理辦法》規(guī)定了凈資產(chǎn)負債率的上限，即綜合類證券公司的對外負債(不包括客戶存放的交易結算資金和受托投資管理的資金)不得超過其凈資產(chǎn)額的9倍，經(jīng)紀類證券公司的對外負債(不包括客戶存放的交易結算資金)不得超過其凈資產(chǎn)額的3倍。并且規(guī)定，當綜合類證券公司對外負債超過其凈資產(chǎn)的8倍或經(jīng)紀類證券公司對外負債超過其凈資產(chǎn)的2倍時，必須在三個工作日內報告中國證監(jiān)會，并說明原因和采取的對策。 流動比率代表企業(yè)以流動資產(chǎn)償還流動負債的綜合能力。 流動比率=流動資產(chǎn)÷流動負債，流動比率越低，則意味著企業(yè)短期償債能力不強，但如果比率過高，說明企業(yè)可能不善舉債經(jīng)營，經(jīng)營者過于保守，將導致企業(yè)短期資金的利用效率較差。 速動比率代表企業(yè)以速動資產(chǎn)償還流動負債的綜合能力。 速動比率通常以（流動資產(chǎn)一存貨）÷流動負債表示，速動資產(chǎn)是指從流動資產(chǎn)中扣除變現(xiàn)速度最慢的存貨等資產(chǎn)后，可以直接用于償還流動負債的那部分流動資產(chǎn)。但也有觀點認為，應以（流動資產(chǎn)一待攤費用一存貨一預付賬款）÷流動負債表示。這種觀點比較穩(wěn)健。由于流動資產(chǎn)中，存貨變現(xiàn)能力較差；待攤費用是已經(jīng)發(fā)生的支出，應由本期和以后各期分擔的分攤期限在一年以內的各項費用，根本沒有變現(xiàn)能力；而預付賬款意義與存貨等同，因此，這三項不包括在速動資產(chǎn)之內。 由此可見，速動比率比流動比率更能表現(xiàn)一個企業(yè)的短期償債能力。一般經(jīng)驗認為：流動比率在2：1比較適當，而速動比率則為1：1 這兩項指標都是從靜態(tài)分析的角度反映了企業(yè)短期的償債能力。對于企業(yè)經(jīng)營者來說，分析企業(yè)短期償債能力是非常重要的。因為企業(yè)只有具備足夠的流動資產(chǎn)來償還債務，才能夠保證債權人的資金安全，使企業(yè)的信貸管理步入良性循環(huán)的軌道。企業(yè)的投資者則可以通過這些指標來識別企業(yè)財務狀況的好壞，進一步判斷企業(yè)在市場中具有的競爭力和可持續(xù)發(fā)展能力。當然，在使用該指標時還要注意，速動比率和流動比率只是反映企業(yè)某一時點的狀態(tài)，孤立地分析靜態(tài)指標，會片面理解企業(yè)財務狀況，影響對企業(yè)短期償債能力的正確評價。分析企業(yè)短期償債能力同時還應結合其它相關因素綜合分析，如非籌資性現(xiàn)金流入與流動負債的比率、利息支付倍數(shù)等。 [color=#8A2BE2][color=#8A2BE2] 現(xiàn)金流動負債比率是企業(yè)一定時期的經(jīng)營現(xiàn)金凈流量同流動負債的比率，可以從現(xiàn)金流動的角度來反映企業(yè)當期償付短期負債的能力?，F(xiàn)金流動負債比率=年經(jīng)營現(xiàn)金凈流量/年末流動負債。 現(xiàn)金與流動負債比率是指現(xiàn)金和等值現(xiàn)金與流動負債的比率。這里，等值現(xiàn)金是指具有與現(xiàn)金幾乎相同的變現(xiàn)能力的各種活期存款、短期有價證券、可貼現(xiàn)和轉讓票據(jù)等。它們或者可以隨時提現(xiàn)，或者可以隨時轉讓變現(xiàn)，或者可以隨時貼現(xiàn)變現(xiàn)。總之，持有它們就等于持有現(xiàn)金?，F(xiàn)金與流動負債比率的計算公式如下： 這一比率是速動比率的進一步細化，它將流動資產(chǎn)中非現(xiàn)金和非等值現(xiàn)金排除了出去，然后與流動負債相比較，這意味著作為償債保證的資產(chǎn)是變現(xiàn)力為百分之百的資產(chǎn)，因而，以此償還流動負債也具有百分之百的穩(wěn)定性和安全性，以現(xiàn)金與流動負債比率來衡量企業(yè)短期償債能力則更為保險。特別是在企業(yè)把應收帳款和存貨都抵押出去或已有跡象表明應收帳款和存貨的變現(xiàn)能力存在問題的情況下，計算現(xiàn)金與流動負債比率更為有效，因為在這種情況下，流動比率和速動比率都具有虛假性，或者不可靠性，容易導致企業(yè)盲目樂觀。由于現(xiàn)金與流動負債比率的這一特點，則現(xiàn)金與流動負債比率越高，企業(yè)面臨的短期償債壓力越??；反之，則越大。但是，企業(yè)也可能由于維持太高的現(xiàn)金與流動負債比率而喪失許多有利可圖的流轉機會和投資機會，從而喪失相應的周轉利益和投資利益，也即帶來較高的機會成本。所以，在現(xiàn)金和等值現(xiàn)金中，應盡可能增加具有投資收益的有價證券，以減少機會成本。當然，在實際理財中，這并不是沒有極限的，它受以下條件的約束：一是為應付日常需要，企業(yè)必須保有一定數(shù)量的現(xiàn)金和存款；二是應收票據(jù)的多少只是受企業(yè)銷售情況和銷售方式的影響，一旦銷售發(fā)生并采取票據(jù)結算方式，應收票據(jù)就被暫時固定在票據(jù)形式的債權上，而不能由企業(yè)任意改變其性質；三是即便有價證券能帶來投資收益，但一旦證券市場的變動正好與企業(yè)預期相反時，不僅難以取得投資收益，而且可能連原投資也難以收回。這里投資收益與投資風險是相伴而生的，企業(yè)必須在風險和收益之間作出選擇，不同的選擇類型會使企業(yè)保有證券的多少極不相同。也就是說，人們對風險的態(tài)度不同，從而對保有證券的數(shù)量極限也不相同。高風險類型者當然愿意將更多的現(xiàn)金和存款投入有價證券，而低風險類型就會更多地保有現(xiàn)金和存款。就西方企業(yè)的實踐看，各企業(yè)很難有一個基本接近的現(xiàn)金與流動負債的比率，而是按各自不同的情況各行其是。