國家開發(fā)銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國進(jìn)出口銀行，中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行、交通銀行、中信實(shí)業(yè)銀行、中國光大銀行、華夏銀行、中國民生銀行，中保財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)有限責(zé)任公司、中保人壽保險(xiǎn)有限責(zé)任公司、中保再保險(xiǎn)有限責(zé)任公司、中國太平洋保險(xiǎn)公司、中國平安保險(xiǎn)公司、華泰財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司，中國人民銀行上海分行，中國人民銀行各省、自治區(qū)、直轄市分行，深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)分行。

　　為了規(guī)范政策性銀行市場發(fā)行金融債券的行為，保證金融債券市場發(fā)行工作的順利進(jìn)行，維護(hù)債券發(fā)行各方的權(quán)益，我行制定了《政策性銀行市場發(fā)行金融債券管理暫行規(guī)定》，現(xiàn)印發(fā)給你們，請遵照執(zhí)行。

　　中國人民銀行
一九九八年十一月二十八日

政策性銀行金融債券市場發(fā)行管理暫行規(guī)定

　　第一章總則

　　第一條為了規(guī)范政策性銀行金融債券市場發(fā)行行為，保證市場發(fā)行的公正、公開、公平，根據(jù)《中華人民共和國中國人民銀行法》及國家有關(guān)法律、法規(guī)，特制定本規(guī)定。

　　第二條本規(guī)定所稱政策性銀行金融債券（以下簡稱“金融債券”）市場發(fā)行，是指政策性銀行通過市場公開發(fā)行金融債券的行為。

　　第三條金融債券發(fā)行人是國家政策性銀行。

　　第四條金融債券的發(fā)行對象是經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)的金融機(jī)構(gòu)和其他認(rèn)購人。

　　第五條中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司（以下簡稱“中央結(jié)算公司”）是金融債券的托管人，負(fù)責(zé)金融債券發(fā)行的登記、托管和結(jié)算。

　　第六條金融債券的交易必須通過全國銀行間拆借市場進(jìn)行。

　　第七條中國人民銀行是金融債券市場發(fā)行的管理機(jī)關(guān)。

　　第二章發(fā)行的審批

　　第八條發(fā)行人發(fā)行金融債券必須將發(fā)行數(shù)量、期限、方式、發(fā)行日期及其他有關(guān)事項(xiàng)報(bào)中國人民銀行批準(zhǔn)。

　　第九條發(fā)行人采取承購包銷招標(biāo)發(fā)行時(shí)，承銷商資格由中國人民銀行認(rèn)定。發(fā)行人確定承銷團(tuán)名單，并報(bào)中國人民銀行備案。承銷商退出承銷團(tuán)，應(yīng)提前通知發(fā)行人，并由發(fā)行人報(bào)中國人民銀行備案。

　　第十條發(fā)行人采取其他方式發(fā)行時(shí)，管理辦法由中國人民銀行另行規(guī)定。

　　第十一條金融債券市場發(fā)行的利率或收益率由供求雙方自行確定。

　　第十二條招標(biāo)應(yīng)在中國人民銀行的監(jiān)督下進(jìn)行。

　　第三章發(fā)行與信息披露

　　第十三條發(fā)行人應(yīng)在每年的首期發(fā)行前公布發(fā)債說明書。發(fā)債說明書應(yīng)載明以下內(nèi)容：發(fā)行人基本情況；發(fā)行人最近三年的主要財(cái)務(wù)狀況，其中應(yīng)包含債券信用情況及償債記錄等與償還本息有關(guān)的情況；金融債券市場發(fā)行的年度計(jì)劃。

　　發(fā)行人應(yīng)隨時(shí)公布與償還債券本息有關(guān)的重大經(jīng)營及財(cái)務(wù)事件。

　　第十四條發(fā)行人采取承購包銷招標(biāo)發(fā)行時(shí)，應(yīng)組成承銷團(tuán)。

　　第十五條承銷商根據(jù)自主、自愿原則參加或退出承銷團(tuán)。承銷商參加承銷團(tuán)，應(yīng)與發(fā)行人根據(jù)本規(guī)定簽訂《政策性銀行金融債券承銷主協(xié)議》，規(guī)定雙方的權(quán)利、義務(wù)。發(fā)行人應(yīng)將《政策性銀行金融債券承銷主協(xié)議》報(bào)中國人民銀行備案。

　　第十六條每次招標(biāo)時(shí)，發(fā)行人應(yīng)披露以下信息：

　?。ㄒ唬┨崆叭齻€工作日向社會公布發(fā)債公告。發(fā)債公告應(yīng)載明招標(biāo)日、本次發(fā)債的數(shù)量、期限、付息方式、起息日、兌付日及發(fā)行對象（含分銷范圍）。

　?。ǘ┨崆叭齻€工作日向承銷商發(fā)布發(fā)行招標(biāo)辦法。招標(biāo)辦法除載明上述要素外，還需說明本次招標(biāo)方式、招標(biāo)時(shí)間、繳款日及發(fā)行手續(xù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)等具體事項(xiàng)。

　　（三）招標(biāo)開始時(shí)向承銷商發(fā)出招標(biāo)書。

　　第十七條承銷商在投標(biāo)時(shí)，不得相互聯(lián)手操縱市場。

　　第十八條招標(biāo)結(jié)束后，發(fā)行人應(yīng)于當(dāng)天向承銷商發(fā)布中標(biāo)確認(rèn)書，并于次日向社會發(fā)布發(fā)行公告，公布中標(biāo)利率和各承銷商的承銷額。

　　第十九條承銷商通過招標(biāo)確定承購數(shù)額后，在中國人民銀行規(guī)定的范圍內(nèi)可進(jìn)行分銷。

　　第二十條每次發(fā)行的發(fā)行期由發(fā)行人根據(jù)本次發(fā)行的數(shù)量、分銷范圍確定。發(fā)行期最長不得超過三十個工作日。

　　發(fā)行期滿后，尚未分銷的金融債券由承銷商持有。

　　第二十一條承銷商應(yīng)按不超過發(fā)行公告中公布的發(fā)行價(jià)格進(jìn)行分銷。

　　第二十二條承銷商不得以賣空方式進(jìn)行分銷。

　　第二十三條招標(biāo)結(jié)束后，發(fā)行人要在五個工作日內(nèi)向中國人民銀行報(bào)告發(fā)行情況。

　　第二十四條發(fā)行期結(jié)束后，經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)，金融債券在全國銀行間同業(yè)拆借市場上市流通。

　　第二十五條發(fā)行人應(yīng)保證所披露信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性。

　　第四章登記與托管

　　第二十六條招標(biāo)結(jié)束后，中央結(jié)算公司應(yīng)根據(jù)發(fā)行人簽章的中標(biāo)確認(rèn)書清單，為承銷商辦理承銷登記手續(xù)，并通過各有關(guān)承銷商。

　　第二十七條發(fā)行人在發(fā)行繳款期內(nèi)收到發(fā)債款項(xiàng)后，要在二個工作日內(nèi)向中央結(jié)算公司提供到款確認(rèn)。

　　第二十八條中央結(jié)算公司根據(jù)發(fā)行人提供的到款確認(rèn)，在一個工作日內(nèi)辦理金融債券托管手續(xù)，并通知認(rèn)購人。

　　第二十九條承銷商分銷金融債券后，統(tǒng)一按照中央結(jié)算公司制訂的有關(guān)規(guī)則辦理過戶手續(xù)。

　　第三十條根據(jù)中國人民銀行的有關(guān)規(guī)定，中央結(jié)算公司負(fù)責(zé)制定金融債券登記、托管的操作規(guī)程，并報(bào)中國人民銀行備案。

　　第五章發(fā)行繳款與還本付息

　　第三十一條招標(biāo)結(jié)束后，承銷商必須在發(fā)債公告要求的繳款期內(nèi)將認(rèn)購金融債券的款項(xiàng)全額劃入發(fā)行人指定的銀行賬戶。

　　第三十二條發(fā)行人應(yīng)根據(jù)招標(biāo)辦法中確定的標(biāo)準(zhǔn)按時(shí)向承銷商支付金融債券發(fā)行手續(xù)費(fèi)。

　　第三十三條發(fā)行人必須按發(fā)債公告中確定的付息方式按時(shí)、足額向持有人支付利息。

　　第三十四條金融債券到期后，發(fā)行人必須按時(shí)、足額向持有人兌付金融債券本金，不得單方面提前或推遲兌付。

　　第六章罰則

　　第三十五條發(fā)行人有下列行為之一的，中國人民銀行有權(quán)根據(jù)不同情況，單處或并處以警告、罰款等，并追究有關(guān)責(zé)任人的責(zé)任：

　?。ㄒ唬┎话粗袊嗣胥y行批準(zhǔn)的發(fā)行數(shù)量、期限、發(fā)行方式、發(fā)行日期發(fā)行的；

　?。ǘ┎话幢疽?guī)定披露信息，或提供的信息不真實(shí)、不準(zhǔn)確的；

　?。ㄈ┏街袊嗣胥y行規(guī)定的發(fā)行范圍發(fā)行金融債券的；

　?。ㄋ模┎话匆?guī)定還本付息、支付手續(xù)費(fèi)的；

　?。ㄎ澹┻`反本規(guī)定的其他行為。

　　第三十六條承銷商有下列行為之一的，中國人民銀行有權(quán)根據(jù)不同情況，單處或并處以警告、罰款、宣布本次投標(biāo)結(jié)果無效、取消承銷商資格：

　　（一）相互聯(lián)手操縱市場的；

　?。ǘ┲袠?biāo)后不按承銷數(shù)額和規(guī)定時(shí)間劃款的；

　?。ㄈ┏街袊嗣胥y行規(guī)定的范圍和賣空分銷的；

　?。ㄋ模┻`反本規(guī)定的其他行為。

　　第三十七條中央結(jié)算公司不按照本規(guī)定辦理債券登記、托管的，按中國人民銀行的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行處罰。

　　第三十八條全國銀行間同行業(yè)拆借中心未按本規(guī)定組織金融債券上市交易的，按中國人民銀行有關(guān)規(guī)定處罰。

　　第七章附則

　　第三十九條本規(guī)定由中國人民銀行負(fù)責(zé)解釋。

　　第四十條本規(guī)定自發(fā)布之日起施行。