為貫徹落實《國務院關于進一步促進資本市場健康發(fā)展的若干意見》（國發(fā)[2014]17號）、《關于進一步推進證券經(jīng)營機構(gòu)創(chuàng)新發(fā)展的意見》（證監(jiān)發(fā)[2014]37號），推進證券投資咨詢公司與證券公司、基金管理公司、期貨公司等交叉持牌，促進證券投資咨詢公司創(chuàng)新發(fā)展，依據(jù)《證券法》、《基金法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》等法律法規(guī)，現(xiàn)就證券投資咨詢公司參與全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（以下簡稱“全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)”）相關業(yè)務，以及開展有關私募業(yè)務通知如下：

一、證券投資咨詢公司在向中國證監(jiān)會備案后可在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)開展公司掛牌推薦、做市業(yè)務。證券投資咨詢公司在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)開展推薦、做市業(yè)務應遵守有關業(yè)務規(guī)定，建立相應內(nèi)部管理制度，強化合規(guī)管理。

證券投資咨詢公司可申請在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌，通過全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)進行股權轉(zhuǎn)讓，并利用全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)補充資本，提升抗風險能力。

二、證券投資咨詢公司開展私募業(yè)務應當遵守私募業(yè)務有關規(guī)定。證券投資咨詢公司開展私募業(yè)務包括開展私募投資基金（以下簡稱“私募基金”）管理業(yè)務和在機構(gòu)間私募產(chǎn)品報價與服務系統(tǒng)（以下簡稱“報價系統(tǒng)”）開展私募證券業(yè)務。

（一）證券投資咨詢公司開展私募基金管理業(yè)務，應當按照規(guī)定向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱“基金業(yè)協(xié)會”）辦理登記備案手續(xù)，在辦理完登記手續(xù)并取得私募基金管理人登記證明文件后方可從事私募基金管理業(yè)務。

（二）證券投資咨詢公司在報價系統(tǒng)開展私募證券業(yè)務應向中證資本市場監(jiān)測中心有限公司（以下簡稱“中證資本市場監(jiān)測中心”）申請注冊為報價系統(tǒng)參與人，在申請注冊為報價系統(tǒng)參與人后可在報價系統(tǒng)申請開展私募產(chǎn)品投資、創(chuàng)設、推薦、代理交易等業(yè)務中一項或多項業(yè)務。在報價系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓的私募產(chǎn)品應當依法合規(guī)，資金投向應當符合法律法規(guī)和國家有關政策規(guī)定。

三、證券投資咨詢公司開展上述業(yè)務，應當遵循自愿、公平、誠實信用的原則，遵守法律、法規(guī)和有關自律規(guī)定，恪守職業(yè)道德和行為規(guī)范，勤勉盡責為客戶提供相關服務。

四、證券投資咨詢公司開展上述業(yè)務，應當按照合格投資者標準和投資者適當性原則，做好產(chǎn)品銷售和風險提示等工作，切實保護投資者合法權益。

五、證券投資咨詢公司應加強合規(guī)管理和風險控制，嚴格按照相應的業(yè)務規(guī)定，規(guī)范開展上述業(yè)務和證券投資咨詢等業(yè)務，并建立健全存在利益沖突的業(yè)務之間信息隔離墻制度，防范內(nèi)幕交易和利益沖突。證券投資咨詢公司應當：

（一）將私募基金管理與證券投資咨詢、做市等業(yè)務從部門設置、人員職責等方面分開管理；

（二）防范私募基金投資計劃、投資產(chǎn)品等信息的不當流動和使用；

（三）公平對待不同客戶，不得進行利益輸送或為特定客戶利益損害其他客戶利益；

（四）不得利用開展私募基金管理、證券投資咨詢、做市等業(yè)務進行市場操縱或者內(nèi)幕交易。

五、證券投資咨詢公司開展私募基金管理業(yè)務應接受基金業(yè)協(xié)會自律管理，在報價系統(tǒng)開展私募證券業(yè)務應接受中證資本市場監(jiān)測中心運營管理，在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)開展推薦、做市業(yè)務應接受全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限公司運營管理。

中國證券業(yè)協(xié)會
2015年1月19日