彌補(bǔ)監(jiān)管短板 斷開金融與商業(yè)信息不當(dāng)連接

日前，人民銀行行長(zhǎng)易綱在國際清算銀行（BIS）監(jiān)管大型科技公司國際會(huì)議上發(fā)表講話，分享了中國對(duì)大型科技公司的監(jiān)管實(shí)踐。

易綱表示，在技術(shù)進(jìn)步的推動(dòng)下，中國金融科技蓬勃發(fā)展，降低了金融服務(wù)的成本，提高了中國金融服務(wù)的效率，還有效助力普惠金融，減少了對(duì)抵押物的依賴，較好滿足了小微企業(yè)“少、頻、急”的融資需求。與此同時(shí)，金融科技的不斷發(fā)展也給中國監(jiān)管當(dāng)局帶來了新挑戰(zhàn)。

一是無牌或超范圍從事金融業(yè)務(wù)。中國頭部平臺(tái)公司在開展電商、支付、搜索等各類服務(wù)時(shí)，獲得用戶的身份、賬戶、交易、消費(fèi)、社交等海量信息，繼而識(shí)別判斷個(gè)人信用狀況，以“助貸”名義與金融機(jī)構(gòu)開展信貸業(yè)務(wù)合作，相當(dāng)于未經(jīng)許可開展個(gè)人征信業(yè)務(wù)。頭部平臺(tái)公司在同一個(gè)平臺(tái)下提供理財(cái)、信貸、保險(xiǎn)等金融服務(wù)，放大了金融風(fēng)險(xiǎn)的跨產(chǎn)品、跨市場(chǎng)傳染的可能性。

二是支付業(yè)務(wù)存在違規(guī)行為。過去，中國平臺(tái)公司下設(shè)的支付機(jī)構(gòu)可分別與上百家商業(yè)銀行連接并開立賬戶，帶來結(jié)算最終性問題，甚至可能引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。部分平臺(tái)公司違規(guī)將客戶沉淀的備付金投資于多類金融資產(chǎn)。平臺(tái)公司還在支付鏈路中嵌套“花唄”“借唄”等信貸業(yè)務(wù)，誤導(dǎo)消費(fèi)者。

三是通過壟斷地位開展不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)。平臺(tái)公司天然具備“贏者通吃”屬性，可能引發(fā)市場(chǎng)壟斷，降低創(chuàng)新效率。國內(nèi)部分平臺(tái)公司通過交叉補(bǔ)貼等方式搶占市場(chǎng)，獲得市場(chǎng)支配地位后實(shí)行排他性政策，如排斥競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手進(jìn)入平臺(tái)、提供服務(wù)，二維碼支付業(yè)務(wù)僅支持科技集團(tuán)內(nèi)部相關(guān)APP掃碼支付等。

四是威脅個(gè)人隱私和信息安全。為了獲得平臺(tái)公司的金融服務(wù)，中國的消費(fèi)者往往需要向其提供個(gè)人信息。大型平臺(tái)公司存在過度收集、甚至濫用消費(fèi)者信息的情況，不利于消費(fèi)者信息安全和隱私保護(hù)。

五是挑戰(zhàn)傳統(tǒng)銀行業(yè)的經(jīng)營模式和競(jìng)爭(zhēng)力。一方面，中國商業(yè)銀行在服務(wù)場(chǎng)景和渠道、客戶信息以及資金等方面曾享受顯著的傳統(tǒng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，近年來各類互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新產(chǎn)品的快速發(fā)展對(duì)此造成挑戰(zhàn)，加速了銀行存款的分流，但并未納入相應(yīng)的監(jiān)管。另一方面，中國有約4000家中小銀行，自身資源有限，只能依賴大型科技公司提供的技術(shù)和平臺(tái)進(jìn)行客戶維護(hù)、信用分析和風(fēng)險(xiǎn)控制，可能削弱獲客能力和產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力。

易綱表示，為了應(yīng)對(duì)上述挑戰(zhàn)，中國持續(xù)彌補(bǔ)監(jiān)管制度的“短板”，陸續(xù)出臺(tái)了推動(dòng)平臺(tái)經(jīng)濟(jì)規(guī)范健康持續(xù)發(fā)展的措施。相關(guān)舉措集中體現(xiàn)為以下三條監(jiān)管實(shí)踐：一是金融作為特許行業(yè)，必須持牌經(jīng)營。二是建立適當(dāng)?shù)姆阑饓?，避免金融風(fēng)險(xiǎn)跨部門、跨行業(yè)傳播。三是斷開金融信息和商業(yè)信息之間的不當(dāng)連接，防止“數(shù)據(jù)-網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)-金融業(yè)務(wù)”的閉環(huán)效應(yīng)產(chǎn)生壟斷。

在支付業(yè)務(wù)方面，去年底以來，金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求斷開支付工具與其平臺(tái)上的其他金融產(chǎn)品的不當(dāng)連接，使支付業(yè)務(wù)回歸本源，未來將繼續(xù)強(qiáng)化支付領(lǐng)域監(jiān)管。審慎監(jiān)管方面，將落實(shí)好金融控股公司監(jiān)管，實(shí)施并表管理，規(guī)范關(guān)聯(lián)交易，加強(qiáng)審慎監(jiān)管。金融業(yè)務(wù)必須持牌經(jīng)營方面，下一步，將繼續(xù)完善有關(guān)制度，落實(shí)個(gè)人征信等金融業(yè)務(wù)持牌經(jīng)營。在強(qiáng)化反壟斷監(jiān)管、維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)秩序方面，將發(fā)揮好與反壟斷部門的監(jiān)管合力，遏制濫用市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)地位的壟斷行為，積極應(yīng)對(duì)算法歧視等新型壟斷問題。