銀行職業(yè)資格考試《公司信貸》知識(shí)點(diǎn)：資產(chǎn)變化引起的需求

為了幫助參加2016年銀行從業(yè)資格考試的學(xué)員鞏固知識(shí)，提高備考效果，正保會(huì)計(jì)網(wǎng)校精心為大家整理了銀行從業(yè)資格考試《公司信貸》復(fù)習(xí)資料供大家參考，希望對(duì)廣大考生有所幫助，祝大家學(xué)習(xí)愉快，夢(mèng)想成真！

1.資產(chǎn)效率的下降

資產(chǎn)效率下降和商業(yè)信用減少可能成為公司貸款的原因。（以資產(chǎn)效率下降為例）在其他條件保持不變的情況下，應(yīng)收賬款天數(shù)增加了，這就意味著在增加的天數(shù)中應(yīng)收賬款這部分現(xiàn)金仍然由公司的客戶持有，而不是由公司持有，因此，公司就必須從其他渠道獲得現(xiàn)金以滿足運(yùn)營(yíng)中對(duì)這部分現(xiàn)金的需求。

2.固定資產(chǎn)的重置和擴(kuò)張

（1）固定資產(chǎn)的重置

固定資產(chǎn)重置的原因主要是設(shè)備自然老化和技術(shù)更新。當(dāng)借款公司以固定資產(chǎn)重置為由向銀行申請(qǐng)貸款時(shí)，銀行可以通過(guò)評(píng)估以下幾方面來(lái)達(dá)到預(yù)測(cè)需求的目的：

①公司的經(jīng)營(yíng)周期，資本投資周期，設(shè)備的使用年限和目前狀況；

②影響固定資產(chǎn)重置的技術(shù)變化率。

如果一個(gè)公司在運(yùn)營(yíng)中需要大量的固定資產(chǎn)，并且固定資產(chǎn)已經(jīng)近乎完全折舊，就可以使用“固定資產(chǎn)使用率”這一指標(biāo)來(lái)評(píng)估重置固定資產(chǎn)的潛在需求：

固定資產(chǎn)使用率=累計(jì)折舊/總折舊固定資產(chǎn)×100%

如果一個(gè)公司的固定資產(chǎn)使用率大于60%或70%，這就意味著投資和借款需求很快將會(huì)上升，結(jié)合固定資產(chǎn)使用率，銀行可以對(duì)剩余的固定資產(chǎn)壽命作出一個(gè)粗略的估計(jì)，進(jìn)一步推測(cè)未來(lái)固定資產(chǎn)的重置時(shí)機(jī)。

（2）固定資產(chǎn)擴(kuò)張（有五個(gè)細(xì)節(jié)性的問(wèn)題需要說(shuō)明）

①銷售收入的增長(zhǎng)最終必須得到固定資產(chǎn)增長(zhǎng)的支持。

②與銷售收入線性增長(zhǎng)模式不同，固定資產(chǎn)增長(zhǎng)模式通常呈階梯形發(fā)展，每隔幾年才需要一次較大的資本支出。

③與固定資產(chǎn)擴(kuò)張相關(guān)的借款需求，其關(guān)鍵信息主要來(lái)源于公司管理層。

④通過(guò)分析銷售和凈固定資產(chǎn)的發(fā)展趨勢(shì)，銀行可以初步了解公司的未來(lái)發(fā)展計(jì)劃和設(shè)備擴(kuò)張需求之間的關(guān)系，這時(shí)銷售收入/凈固定資產(chǎn)比率是一個(gè)非常有用的指標(biāo)。通常來(lái)講，該指標(biāo)越高，說(shuō)明固定資產(chǎn)使用效率越高。然而，超過(guò)一定比率以后，生產(chǎn)能力和銷售增長(zhǎng)就變得相當(dāng)困難了，此時(shí)銷售增長(zhǎng)所要求的固定資產(chǎn)擴(kuò)張便可以成為企業(yè)借款的合理原因。

⑤除了研究銷售收入與凈固定資產(chǎn)比率的趨勢(shì)之外，銀行還可以通過(guò)評(píng)價(jià)公司的可持續(xù)增長(zhǎng)率獲得有用信息。

3.股權(quán)投資

最常見(jiàn)的長(zhǎng)期投資資金需求是收購(gòu)子公司的股份或者對(duì)其他公司的相似投資。

在發(fā)達(dá)國(guó)家，銀行會(huì)有選擇性地為公司并購(gòu)或股權(quán)收購(gòu)等提供債務(wù)融資，其選擇的主要標(biāo)準(zhǔn)是：收購(gòu)的股權(quán)能夠提供控制權(quán)收益，從而形成借款公司部分主營(yíng)業(yè)務(wù)。

推薦閱讀：

銀行職業(yè)資格考試怎么過(guò) 聽(tīng)聽(tīng)大家怎么說(shuō)

2016年銀行初級(jí)職業(yè)資格考試全面解析